মিউচুয়াল ফান্ডের পারফর্মেন্স কীভাবে মূল্যায়ন করবেন
মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগ করার ক্ষেত্রে একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ ঝুঁকি নিতে হয়। অন্যদিকে, মিউচুয়াল ফান্ডের পারফর্মেন্স পূর্ববর্তী রিটার্নের একটি গাণিতিক গণনা ব্যবহার করে পরিমাপ করা যেতে পারে। সম্ভাব্য ঝুঁকি এবং সম্ভাব্য রিটার্নের মধ্যে সম্পর্ক সবসময় মিউচুয়াল ফান্ডে অংশগ্রহণ করার এবং ন্যূনতম পরিমাণ অন্তর্নিহিত ঝুঁকির সাথে সর্বাধিক সম্ভাব্য লাভ তৈরি করার সম্ভাবনা উপস্থাপন করে।
বেঞ্চমার্ক
বেঞ্চমার্কিং হল একটি ফান্ডের গুণমানের একটি সেটের সাথে তুলনা করার প্রক্রিয়া। ফান্ডের সহকর্মী বাজারের তুলনায়, এটি একটি বেঞ্চমার্ক হিসাবে কাজ করে। বেঞ্চমার্কিং আপনাকে আপনার বিনিয়োগের লক্ষ্য যাই হোক না কেন, বাজার প্রতিযোগীদের কাছে আপনার মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগের পারফরমেন্স তুলনা করতে সক্ষম করে। আপনি বাজারের পরিস্থিতির পূর্বের ফলাফলগুলি তুলনা করে আপনার সম্পদের পারফরমেন্স বেঞ্চমার্কের প্রাসঙ্গিকতা মূল্যায়ন করতে পারেন। যাইহোক, পূর্বের পারফর্মেন্স ভবিষ্যতের ফলাফলগুলির ভাল পূর্বাভাস নয়।
সহকর্মীদের তুলনা করা
একই বিভাগে আপনার মিউচুয়াল ফান্ডের কার্যকারিতা তার সহযোগীদের সাথে সম্পর্কিত পারফর্মেন্স দ্বারা পরিমাপ করা হয়। মিউচুয়াল ফান্ডগুলি ফান্ড ব্রহ্মাণ্ডের রেটিংয়ের শীর্ষস্থানীয় হওয়ার চেষ্টা করে। ভ্যালু লার্নিং-এর নির্ধারিত সময়ের জন্য আরও বেশি রিটার্ন পাওয়ার জন্য তুলনামূলক সহকর্মীদের পারফর্মেন্সের পরামর্শ দেওয়া হচ্ছে।
পোর্টফোলিওর গুণমান
একটি নির্দিষ্ট সময়ের জন্য বিনিয়োগ করা অর্থের উপর উচ্চ রিটার্ন প্রদান করার জন্য পোর্টফোলিওতে স্টকের ক্ষমতা তাদের গুণমান প্রতিফলিত করে। মিউচুয়াল ফান্ডের ইন্ডাস্ট্রি-লিডিং পদের দিকে নজর রাখা একটি ভাল আইডিয়া। পোর্টফোলিওতে ইক্যুইটির গুণমান রিটার্নের ক্ষেত্রে প্রতিফলিত হবে, এবং তাই পারফর্মেন্স। গুণমানসম্পন্ন তথ্য এবং মিউচুয়াল ফান্ডের পারফরমেন্সের বিবরণ পারফর্মেন্স মূল্যায়ন করতে সহায়তা করবে।
ঝুঁকি-সমন্বিত রিটার্ন
সময়ের সাথে সাথে নির্দেশিত ঝুঁকির সাথে সম্পর্কিত আপনার সম্পদের গণনা করা রিটার্নকে ঝুঁকি-সমন্বিত রিটার্ন হিসাবে পরিচিত। যখন একই সময়ের মধ্যে একই শতাংশ রিটার্ন সহ দুটি মিউচুয়াল ফান্ডের তুলনা করা হয়, তখন কম রিস্ক ফান্ডের ঝুঁকি-সমন্বিত রিটার্ন বেশি থাকে।
ফান্ড ম্যানেজারের দক্ষতা
আপনার ফান্ড ম্যানেজার হল পোর্টফোলিওর একটি মূল সংখ্যা, যা বিনিয়োগ এবং স্টক নির্বাচন করার বিকল্প তৈরি করে। তাঁর ফান্ড ম্যানেজমেন্টের জ্ঞান এবং ক্ষমতার উপর ভিত্তি করে আপনার ফান্ড ম্যানেজারের দক্ষতা সম্পর্কে জেনে নিন। আপনার ফান্ড ম্যানেজারের ঐতিহাসিক পারফর্মেন্স তার স্থিতি রেকর্ড পর্যবেক্ষণ করার জন্য ব্যবহার করার একটি অসাধারণ মেট্রিক হবে, এবং এটি আপনার বিনিয়োগের জন্য খুবই উপকারী হিসাবে প্রমাণিত হতে পারে।
আপনার বিনিয়োগের উদ্দেশ্যগুলি সংজ্ঞায়িত করুন
আমার বিনিয়োগের উদ্দেশ্য কী? এই প্রশ্নের উত্তর আপনার মিউচুয়াল ফান্ডের সিদ্ধান্তগুলি নির্দেশ করা উচিৎ। যদি আপনি মূলধন সুরক্ষার সাথে স্থিতিশীল আয় চান, তাহলে আপনি একটি ডেট ফান্ডে বিনিয়োগ করতে পারেন। অন্যদিকে, আপনি যদি আপনার টাকা বৃদ্ধি করতে চান এবং ঝুঁকি নেওয়ার ক্ষমতা বেশি থাকে তাহলে ইক্যুইটি আপনার চাহিদার জন্য উপযুক্ত হবে। ফলস্বরূপ, একটি বিনিয়োগ বেছে নেওয়ার আগে আপনার আর্থিক লক্ষ্য নির্ধারণ করা অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ।
ফান্ডের ফি-এর কাঠামো
আপনি একটি মিউচুয়াল ফান্ড ফার্ম তার পরিষেবা এবং দক্ষতার জন্য পে করেন। কিছু কিছু ফান্ডের ক্ষেত্রে সাবধানে ম্যানেজমেন্ট এবং কোনও সম্পদ কেনা, বিক্রি করা বা রাখা উচিৎ কিনা তার উপর দ্রুত পছন্দের বিকল্প প্রয়োজন। মনে রাখবেন যে একটি বড় চার্জ সহ একটি ফান্ড সবসময়ই পছন্দযোগ্য। সিদ্ধান্ত নেওয়ার আগে, সমস্ত বিকল্পগুলি দেখুন।
আপনার পোর্টফোলিওর পারফর্মেন্স ট্র্যাক করার সুবিধাগুলি কী কী?
আপনি হয়তো অস্বীকারোক্তি লক্ষ্য করেছেন যে একটি ফান্ডের পূর্বের পারফর্মেন্স ভবিষ্যতের পারফর্মেন্সের কোনও গ্যারান্টি নেই। এর অর্থ হল আপনি আপনার বিনিয়োগের উপর একটি নির্দিষ্ট রিটার্নের হার প্রত্যাশা করতে পারবেন না। ফলস্বরূপ, মিউচুয়াল ফান্ড বিশ্লেষণ করার সময় আপনাকে অবশ্যই পূর্ববর্তী বছরের সাফল্যের বাইরে যেতে হবে। শুরু করার জন্য, আপনাকে আপনার বিনিয়োগগুলি ট্র্যাক করতে হবে যাতে আপনি অবগত সিদ্ধান্ত নিতে পারেন যা আপনার লাভ বাড়াবে। আপনি জানেন যে সাধারণ অর্থনৈতিক পরিবর্তনের প্রতিক্রিয়ায় স্টক মার্কেট ওঠানামা করে। এরকম একটি পরিবর্তন পোর্টফোলিওর সম্পদ বরাদ্দকে ফাঁস দেয়। ফান্ড ম্যানেজমেন্টে পরিবর্তন বা আপনার ফান্ডের মৌলিক বৈশিষ্ট্যগুলিও একটি মূল্যায়ন করতে পারে। ফলস্বরূপ, ঝুঁকি প্রোফাইল বজায় রাখার জন্য পোর্টফোলিওর পর্যালোচনা এবং পুনরায় ভারসাম্য করা প্রয়োজন হতে পারে।
আপনার ফান্ডের পারফর্মেন্স কত ঘন ঘন মূল্যায়ন করা উচিৎ?
স্টক মার্কেট সুইং-এর সম্ভাবনা রয়েছে। তবে, এর অর্থ হয় না যে আপনাকে দৈনিক ভিত্তিতে ফান্ডের পারফরমেন্স মূল্যায়ন করতে হবে। বিনিয়োগের সময়কালের উপর নির্ভর করে, আপনাকে প্রতি ছয় মাস থেকে এক বছর পর্যন্ত আপনার ফান্ড পরীক্ষা করতে হবে। মূল্যায়নের কম সময় আপনার সম্পদের সাফল্যের সঠিক চিত্র প্রদান করে না। যদি এই সবকিছু আপনার জন্য অনেক বেশি হয়, তাহলে আপনি আপনার টাকা সাধারণ ফান্ডে বিনিয়োগ করতে পারেন। তারা আপনাকে আপনার আর্থিক উদ্দেশ্য এবং পরিতৃপ্ত ইন্টারমিডিয়ারি হিসাবে ঝুঁকি প্রোফাইলের উপর ভিত্তি করে ফান্ডে বিনিয়োগ করার পরামর্শ দেয়।
