మ్యూచువల్ ఫండ్ పీఈ రేషియో అంటే ఏమిటి?

ప్రాథమిక నిష్పత్తులు పెట్టుబడిలో ఆర్థిక దిక్సూచిగా పనిచేస్తాయి, కంపెనీ యొక్క మొత్తం ఆరోగ్యం మరియు పనితీరుపై ముఖ్యమైన అంతర్దృష్టులను అందిస్తాయి. ఈ ప్రాథమిక కొలమానాలలో, ప్రైస్-టు-ఎర్నింగ్స్ (పిఇ) నిష్పత్తి వ్యక్తిగత స్టాక్స్పై అంతర్దృష్టులను అందించే ఒక ప్రసిద్ధ మరియు కీలకమైన సూచిక. కానీ మ్యూచువల్ ఫండ్స్ విషయానికి వస్తే, మీరు ఆశ్చర్యపోవచ్చు: మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇ నిష్పత్తి స్టాక్స్ మాదిరిగానే పనిచేస్తుందా? ఈ వ్యాసంలో, మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇ నిష్పత్తితో పాటు దాని ప్రాముఖ్యత, అది ఎలా లెక్కించబడుతుంది మరియు మరెన్నో గురించి తెలుసుకోండి.

మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇ నిష్పత్తిని అర్థం చేసుకోవడం

స్టాక్ పీఈ నిష్పత్తి అనేది ఒక పెట్టుబడిదారుడు దాని సంపాదనతో పోలిస్తే ఒక స్టాక్ కోసం ఎంత చెల్లించడానికి సిద్ధంగా ఉన్నాడో అర్థం చేసుకోవడానికి సహాయపడుతుంది. స్టాక్ యొక్క పిఈ నిష్పత్తి దాని తోటివారి కంటే ఎక్కువగా ఉంటే, అది అధిక విలువ కలిగిన స్టాక్ గా పరిగణించబడుతుంది మరియు దాని తోటివారితో పోలిస్తే నిష్పత్తి తక్కువగా ఉంటే, అది తక్కువ విలువ కలిగిన స్టాక్ గా పరిగణించబడుతుంది. స్టాక్స్ కొరకు పిఈ నిష్పత్తి ఫార్ములా

స్టాక్ పి/ఈ నిష్పత్తి = ప్రతి షేరుకు ధర/ప్రతి షేరుకు సంపాదన ( ఎ పి ఎస్ ) ఒక ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్ వివిధ రకాల వ్యక్తిగత స్టాక్ లను కలిగి ఉన్నందున, దాని పిఇ నిష్పత్తి అన్ని అంతర్లీన స్టాక్స్ యొక్క పిఇ నిష్పత్తి యొక్క వెయిటెడ్ సగటును లెక్కించడం ద్వారా నిర్ణయించబడుతుంది, ఫండ్ లోని వారి సంబంధిత హోల్డింగ్ లను పరిగణనలోకి తీసుకుంటుంది. ఈ సంఖ్య సగటు అని గమనించడం ముఖ్యం, మరియు మ్యూచువల్ ఫండ్ను ఎంచుకునేటప్పుడు దాని ప్రాముఖ్యతను అంచనా వేయడం సవాలుగా అనిపించవచ్చు. ఏదేమైనా, మీరు అసాధారణంగా అధిక లేదా తక్కువ పి / ఇ నిష్పత్తుల గురించి తెలుసుకోవచ్చు మరియు మీ పెట్టుబడి నిర్ణయం తీసుకునే ప్రక్రియలో ఈ సమాచారాన్ని ఒక కారకంగా ఉపయోగించవచ్చు.

మ్యూచువల్ ఫండ్ పథకాల పీఈ నిష్పత్తిని ఎలా లెక్కించాలి?

మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇని లెక్కించడానికి ఫార్ములా, 

మ్యూచువల్ ఫండ్ పి/ఇ నిష్పత్తి = Σ (ప్రతి స్టాక్ యొక్క పి/ఇ నిష్పత్తి * పోర్ట్ ఫోలియోలోని ప్రతి స్టాక్ యొక్క వెయిటేజీ).

మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇ యొక్క గణనను అర్థం చేసుకోవడానికి ఒక ఉదాహరణను పరిశీలిద్దాం. 

ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్ స్కీమ్ ఎక్స్ వై జెడ్ దాని పోర్ట్ ఫోలియోలో స్టాక్ ఎ మరియు స్టాక్ బి అనే రెండు స్టాక్స్ ఉన్నాయని అనుకుందాం. స్టాక్ ఏ  యొక్క విలువ ₹ 20,000, మరియు పిఇ   నిష్పత్తి 8. స్టాక్  బి యొక్క విలువ ₹ 30,000, మరియు పిఇ నిష్పత్తి 10. మొత్తం పోర్ట్ఫోలియో విలువ ₹ 20,000 + ₹ 30,000 = ₹ 50,000.

మొదట, పోర్ట్ ఫోలియోలోని ప్రతి స్టాక్ యొక్క వెయిటెడ్ సగటును లెక్కించండి.

• స్టాక్ ఏ  = (స్టాక్ ఎక్స్ యొక్క మార్కెట్ విలువ / మొత్తం పోర్ట్ ఫోలియో విలువ) = ₹ 20,000 / ₹ 50,000 = 0.4 లేదా 40%

• స్టాక్ ఏ = (స్టాక్ ఎక్స్ యొక్క మార్కెట్ విలువ / మొత్తం పోర్ట్ ఫోలియో విలువ) = ₹ 30,000 / ₹ 50,000 = 0.6 లేదా 60%

మ్యూచువల్ ఫండ్ పి/ఇ నిష్పత్తి = Σ (ప్రతి స్టాక్ యొక్క పి/ఇ నిష్పత్తి * పోర్ట్ ఫోలియోలోని ప్రతి స్టాక్ యొక్క వెయిటేజీ)

= (8*0.4)+(10*0.6)

= 9.2

అందువల్ల, ఈ ఈక్విటీ ఫండ్ ఎక్స్ వై జెడ్ యొక్క  9.2. 

మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇ నిష్పత్తి దేనిని సూచిస్తుంది?

అధిక పి /ఇ అంటే మ్యూచువల్ ఫండ్లో ఎక్కువగా మార్కెట్ ద్వారా మరింత విలువైనదిగా భావించే స్టాక్స్ ఉంటాయి. స్టాక్ ధరలు ఖరీదైనవిగా కనిపించినప్పటికీ వేగంగా వృద్ధి చెందుతూ మంచి లాభాలను ఆర్జిస్తున్న కంపెనీలను ఫండ్ మేనేజర్ ఇష్టపడతారని ఇది సూచిస్తుంది.

తక్కువ పి/ఇ అనేది ఫండ్ మేనేజర్ ప్రస్తుతం అంతగా ప్రాచుర్యం పొందని లేదా వాటి ఫండమెంటల్స్ (సంపాదన వంటివి) తో పోలిస్తే తక్కువ స్టాక్ ధరలను కలిగి ఉన్న స్టాక్ లను ఇష్టపడుతున్నారని సూచిస్తుంది. ఇతరులు ఆ స్టాక్స్ పై పెద్దగా దృష్టి పెట్టనప్పుడు డీల్ ను కనుగొనడం లాంటిది.

పిఇ నిష్పత్తి యొక్క పరిమితులు

పిఇ నిష్పత్తి ఒక ముఖ్యమైన ఆర్థిక కొలమానంగా పనిచేస్తున్నప్పటికీ, దానితో కొన్ని పరిమితులు ఉన్నాయి, ఈ క్రింది విధంగా: 

• పిఇ తరచుగా గత సంపాదనలను ఉపయోగించి లెక్కించబడుతుంది, ఇది తరువాత ఏమి జరుగుతుందో అంచనా వేయకపోవచ్చు. భవిష్యత్తు ఆదాయాలను అంచనా వేయడం గమ్మత్తైనది మరియు తప్పులకు గురయ్యే అవకాశం ఉంది.

• ఒక నిర్దిష్ట పిఇ నిష్పత్తి ఎక్కువగా లేదా తక్కువగా ఉందా అనేది పరిశ్రమ సగటు ఆధారంగా నిర్ణయించబడుతుంది. ఆదర్శ నిష్పత్తి ఒక పరిశ్రమ నుండి మరొక పరిశ్రమకు భిన్నంగా ఉంటుంది. 

మ్యూచువల్ ఫండ్ పీఈ స్టాక్ పీఈ అంత ముఖ్యమా?

మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇ నిష్పత్తి యొక్క ప్రాముఖ్యత వ్యక్తిగత స్టాక్ పిఇ నిష్పత్తుల కంటే భిన్నంగా ఉంటుంది. 

స్టాక్ పిఇ నిష్పత్తులు ఒకే కంపెనీ విలువను అంచనా వేయడంలో సహాయపడతాయి, మ్యూచువల్ ఫండ్ పిఇ నిష్పత్తులు ఫండ్ యొక్క పోర్ట్ఫోలియోలోని బహుళ స్టాక్స్ యొక్క సమిష్టి విలువలను పరిగణనలోకి తీసుకుంటాయి. మ్యూచువల్ ఫండ్ పి /ఇ నిష్పత్తులు ఫండ్ మేనేజర్ యొక్క పెట్టుబడి శైలి మరియు కలిగి ఉన్న స్టాక్ ల రకాలపై అంతర్దృష్టులను అందించగలవు, కానీ అవి స్టాక్ ఎంపిక కోసం వ్యక్తిగత స్టాక్ పి / ఇ నిష్పత్తుల వలె కీలకం కాకపోవచ్చు. 

ముగింపు

మ్యూచువల్ ఫండ్ పెట్టుబడులను మదింపు చేసేటప్పుడు, ఫండ్ యొక్క లక్ష్యాలు, వైవిధ్యీకరణ మరియు పనితీరు చరిత్ర, అలాగే దాని పిఇ నిష్పత్తి వంటి వివిధ అంశాలను మీరు పరిగణనలోకి తీసుకోవాలి. 

పెట్టుబడుల గురించి మరింత అర్థం చేసుకోవడానికి మరియు తెలుసుకోవడానికి, ఏంజెల్ వన్ నాలెడ్జ్ సెంటర్ విభాగానికి దగ్గరగా ఉండండి. అలాగే, మీరు స్టాక్స్లో పెట్టుబడి పెట్టాలనుకుంటే,  ఏంజెల్ వన్తో ఈ రోజు ఉచితంగా డీమ్యాట్ ఖాతా తెరవండి.  

ఎఫ్ ఏ క్యూ లు