નામ સૂચવે છે તે પ્રમાણે બ્લેન્ડ ફંડ્સ એક પૈકી બે પ્રકારના ફંડ્સના કૉન્કૉક્શનની જેમ છે: મૂલ્ય અને વૃદ્ધિ સ્ટૉક્સ છે. આ ફંડ્સમાં રોકાણ કરવાથી મની મેનેજર્સને આ લોકપ્રિય શૈલીમાં એક પોર્ટફોલિયોમાં રોકાણને વિવિધતા આપવાની તક મળે છે. બ્લેન્ડ ફંડનો પ્રકાર હાઇબ્રિડ ફંડનો વિશિષ્ટ કેસ છે.
બ્લેન્ડ ફંડ્સ – એક ઓવરવ્યૂ
મિશ્રણ ભંડોળનો હેતુ રોકાણકારોને વિકાસ અને મૂલ્ય રોકાણના ફાયદાઓ પ્રદાન કરવાનો છે, જે એક છત્રી હેઠળ છે. આમ, ભંડોળને સમજવા માટે, ચાલો પ્રથમ આપણે જોઈએ કે વૃદ્ધિ અને મૂલ્ય સ્ટૉક્સનો અર્થ શું છે.
ગ્રોથ સ્ટૉક્સ મ્યુચ્યુઅલ
ગ્રોથ સ્ટૉક એ એક સ્ટૉક છે જેની કમાણી અને આમ સ્ટૉકની કિંમત સંપૂર્ણપણે સ્ટૉક માર્કેટ કરતાં ઝડપી વધવાની અપેક્ષા છે. આ સ્ટૉક્સ ભાગ્યે જ ડિવિડન્ડની ચુકવણી કરે છે કારણ કે તેઓ સામાન્ય રીતે રિસર્ચ અને ડેવલપમેન્ટમાં કમાણીને ફરીથી રોકાણ કરે છે.
વૅલ્યૂ સ્ટૉક્સ
કમાણી સાથે સંબંધિત ઓછી શેર કિંમતના સ્ટૉક્સને બજાર દ્વારા અંડરવેલ્યૂ માનવામાં આવે છે અને તેથી તેને વેલ્યૂ સ્ટૉક્સ માનવામાં આવે છે. આ કેટેગરીના સ્ટૉક્સ ઘણીવાર નિયમિત ડિવિડન્ડની ચુકવણી કરે છે અને જ્યારે રોકાણકારો તેમની સાચી કિંમતને સમજે ત્યારે તેના વેલ્યૂમાં ઝડપથી વધી શકે છે.
એક જ પોર્ટફોલિયોમાં બંને પ્રકારના રોકાણોને એકત્રિત કરવા માટે બ્લેન્ડ ફંડ તરીકે ઓળખાય છે. જ્યારે વિકાસ સ્ટૉક્સ સારી રીતે કરે છે ત્યારે વેલ્યૂ સ્ટૉક્સ સામાન્ય રીતે અંડરપરફોર્મમાં હોય છે. એક પોર્ટફોલિયોમાં બંને સંપત્તિની માલિકી દ્વારા, તમારે આગાહી વિશે ચિંતા કરવાની જરૂર નથી કે દરેક કેવી રીતે કામ કરશે. સૈદ્ધાંતિક રીતે, તમે કોઈપણ દિશામાં માર્કેટ મૂવ કરી શકો છો.
શા માટે મિશ્રિત ફંડ રોકાણ પસંદ કરવું?
ઇન્વેસ્ટર્સ સતત તેમના પોર્ટફોલિયોને વિવિધતા આપવા માટે બ્લેન્ડેડ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પસંદ કરે છે. બ્લેન્ડ ફંડ્સનું સંચાલન સામાન્ય રીતે કોઈ ચોક્કસ રોકાણોના યુનિવર્સમાંથી કરવામાં આવે છે. મિશ્રિત ભંડોળ રોકાણોમાં, મૂડીકરણ ઘણીવાર નિર્ધારિત પરિબળ છે. આમ, રોકાણકારો લાર્જ-કેપ, મિડ-કેપ અથવા સ્મોલ-કેપ ફંડ્સ વચ્ચે પસંદ કરી શકે છે.
બ્લેન્ડ ફંડ રિસર્ચ
કેટેગરીના વિવિધ રોકાણ વ્યૂહરચનાઓના પરિણામે, તે મિશ્રણ ભંડોળને ઓળખવા પડકારરૂપ હોઈ શકે છે. મિશ્રણ ભંડોળ સામાન્ય રીતે માત્ર રોકાણ સલાહકારો અથવા વિશેષ રોકાણ સંસાધનો દ્વારા જ ઉપલબ્ધ હોય છે.
ભંડોળ સંશોધન રજૂ કરનારાઓ અન્ય શ્રેણીઓમાંથી મિશ્રણ ભંડોળને અલગ કરે છે. વિવિધ શ્રેણીઓ હેઠળ ફંડની ઓળખને સરળ બનાવવા માટે, જેમ કે મિશ્રિત ભંડોળ, સ્ટાઇલ બૉક્સ રોકાણ સંશોધન વિકસિત કરવામાં આવ્યું હતું અને લોકપ્રિય બનાવવામાં આવ્યું હતું.
મિશ્રણ ભંડોળ: તેઓ કોના માટે છે?
તેમની લોકપ્રિયતા હોવા છતાં, બ્લેન્ડ ફંડ્સ દરેક માટે યોગ્ય નથી. નીચેના પ્રકારના રોકાણકારો ભંડોળને બ્લેન્ડ કરવા માંગી શકે છે:
- વિવિધતા મેળવવા માંગતા રોકાણકારો
- રોકાણકારો જે ફક્ત શરૂ કરી રહ્યા છે
- લાંબા ગાળાના દ્રષ્ટિકોણવાળા રોકાણકારો
વિવિધતા શોધતા રોકાણકારોએ મિશ્રણ ભંડોળને ધ્યાનમાં લેવું જોઈએ, જે બજારનું વ્યાપક દૃશ્ય રજૂ કરે છે. વધુમાં, તેઓ બજારમાં શરૂ થતા લોકો માટે સારી પસંદગીઓ હોઈ શકે છે કારણ કે તમારે વ્યક્તિગત સ્ટૉક્સ પસંદ કરવાની જરૂર નથી. એક ફંડમાં ઇન્વેસ્ટ કરીને, તમારે વ્યક્તિગત રીતે સ્ટૉકની પસંદગીઓને રિસર્ચ કરવાની જરૂર નથી.
બ્લેન્ડ ફંડ્સ લાંબા ગાળાના રોકાણકારોમાં લોકપ્રિય છે કારણ કે તેઓ સંપૂર્ણપણે સ્ટૉક્સમાંથી બનેલા છે, અને સ્ટૉક માર્કેટમાં સમય જતાં વધારો થાય છે. લાંબા ગાળાનું રોકાણ કરવાનો અર્થ એ છે કે મોટાભાગના રોકાણકારો અત્યારથી લગભગ દસ વર્ષ સુધી ઉપાડ લેશે નહીં, તેથી તેમનું ધ્યાન વિકાસ છે, મૂડી સંરક્ષણ નથી. તે પણ નોંધ કરવું મહત્વપૂર્ણ છે કે 100% સ્ટૉક ફાળવણી જોખમ સાથે આવે છે, અર્થ એ છે કે આ પદ્ધતિનું અનુસરણ કરનાર લોકોએ ટૂંકા ગાળાના માર્કેટ સ્વિંગ્સ અને હાઇસ અને લોઅસને સહન કરવું જોઈએ.
તમારે શા માટે બ્લેન્ડ ફંડથી બચવું જોઈએ?
ભલામણ કરવામાં આવે છે કે રૂઢિચુસ્ત રોકાણકારો અને ટૂંકા સમયમાં હોરાઇઝન ધરાવતા લોકો મિશ્રણ ભંડોળ ખરીદતા નથી. જે તથ્ય ભંડોળ તેમની સંપત્તિઓના 100% સ્ટૉક્સને સમર્પિત કરે છે તે તેમને તેમના નાણાં સાથે વધુ સંરક્ષણશીલ રોકાણકારો માટે કમ આકર્ષક બનાવે છે.
તેઓ બોન્ડ્સ જેવા ઓછા જોખમના રોકાણોને તેમના મોટાભાગના પોર્ટફોલિયોને ફાળવવા માંગી શકે છે, અને સ્ટૉક્સમાં 50% કરતાં વધુ નહીં. સ્ટૉક્સ પર તેમના ઉચ્ચ ભરોસાને કારણે, બ્લેન્ડ ફંડ્સનો ઉપયોગ ટૂંકા ગાળાના રોકાણકારો દ્વારા કરવો જોઈએ નહીં જેમને ત્રણ વર્ષમાં પૈસા ઉપાડવાની જરૂર છે.
બ્લેન્ડ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ્સ: પ્રકારો
સ્મોલ–બ્લેન્ડ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ્સ
નાના મિશ્રિત ભંડોળ વિકાસ કંપનીઓ અને મૂલ્યવાન કંપનીઓ બંનેમાં નાના બજાર મૂડીકરણ સાથે રોકાણ કરે છે. અમેરિકામાં, સ્મોલ-કેપ સ્ટૉક્સ તે છે જેની મૂડીકરણ બજારના 1% અને 10% વચ્ચે છે.
મોટા મિશ્રિત ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ્સ
સાઇઝમાં, વૃદ્ધિ દરો અને કિંમતમાં, મોટા મિશ્રણ ભંડોળ એકંદર યુ.એસ. સ્ટૉક માર્કેટ સાથે સમાન છે. ઓછામાં ઓછી 70% ની માર્કેટ કેપિટલાઇઝેશન ધરાવતી ઇક્વિટી કંપનીને મોટી કેપ માનવામાં આવે છે. જ્યારે કોઈ પોર્ટફોલિયોમાં કોઈ વૃદ્ધિ અથવા મૂલ્ય પ્રવૃત્તિ મુખ્યત્વે હોય ત્યારે તે મૂલ્ય પોર્ટફોલિયોના પ્રકારને સોંપવામાં આવે છે. કારણ કે આ પોર્ટફોલિયો યુ.એસ. ઉદ્યોગોની વિશાળ શ્રેણીમાં રોકાણ કરે છે, તેથી તેમના રિટર્ન એસ એન્ડ પી 500 ઇન્ડેક્સની જેમ જ હોય છે.
મોટા મિશ્રિત રોકાણોના ફાયદાઓ:
અન્ય પ્રકારના મ્યુચ્યુઅલ ફંડની તુલનામાં, મોટા મિશ્રિત ફંડ ઘણા જોખમોથી બચી શકે છે. વધુ પ્રમુખ કંપનીઓની સ્ટૉક કિંમત નાની, ઝડપથી વિકસતી કંપનીઓ કરતાં ઓછી હોય છે. મોટી, વધુ સ્થાપિત કંપનીઓ પણ દેવાળું જાહેર કરવાની સંભાવના ઓછી છે. ગ્રોથ અને વેલ્યૂ સ્ટૉક્સને એકત્રિત કરવાથી તમારા માર્કેટના એક્સપોઝરને ઘટાડે છે અને તમને લાંબા ગાળાના રિટર્નને સરળ બનાવવાની મંજૂરી મળે છે. જ્યારે માર્કેટ ડાઉનટર્નનો અનુભવ કરી રહ્યું હોય, ત્યારે વેલ્યૂ સ્ટૉક્સ ઘણીવાર વિકાસના સ્ટૉક્સને આગળ વધારે છે.
રોકાણ બજારમાં મોટા મિશ્રિત ફંડના બે ઉદાહરણો નીચે મુજબ છે.
એએએમ/બહેલ એન્ડ ગેયોનર ઇન્કમ ગ્રોથ ફન્ડ
ફંડના ઉદ્દેશોમાં વર્તમાન અને વધતી આવક, ડાઉનસાઇડ સુરક્ષા અને લાંબા ગાળાની મૂડી પ્રશંસાનો સમાવેશ થાય છે.
અમેરિકન સેન્ચ્યુરી કોર પ્લસ
વિકાસ અને મૂલ્ય સ્ટૉક્સમાં રોકાણ કરવા ઉપરાંત, અમેરિકન સેન્ચ્યુરી કોર પ્લસ ફંડ વ્યાપક સ્ટૉક માર્કેટમાં પરફોર્મ કરવા માંગે છે.
જો તમે સરળ પૅકેજમાં વૃદ્ધિ અને વેલ્યૂ સ્ટૉક્સને હોલ્ડ કરવામાં રસ ધરાવો છો, તો બ્લેન્ડ ફંડ યોગ્ય પસંદગી હોઈ શકે છે. કેટલાક કિસ્સાઓમાં, એક ભંડોળ ખરીદતી વખતે બજારની બંને બાજુમાં એક્સપોઝર મેળવવું સરળ અને વધુ ખર્ચ-અસરકારક હોઈ શકે છે. તમારા માટે કામ કરતા બ્લેન્ડ ફંડ શોધતી વખતે, તમારી જરૂરિયાતોને ધ્યાનમાં રાખો અને ફંડના જોખમનું સ્તરને પણ ધ્યાન ઉપર લો.
