युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट (यूआयटी) म्हणजे काय? प्रकार आणि फायदे

आपली संपत्ती वाढवू पाहणाऱ्या लोकांसाठी गुंतवणुकीचे अनेक मार्ग आहेत. सामान्यपणे शोधले जाणारे स्टॉक, बॉण्ड्स आणि म्युच्युअल फंड व्यतिरिक्त, यूआयटी (UIT) सारख्या पर्यायी गुंतवणूक अस्तित्वात आहेत जे विशिष्ट गुंतवणूकदारांच्या प्राधान्यांशी सुसंगत असू शकतात. तुम्हाला यूआयटी (UIT) किंवा युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टमध्ये गुंतवणूक करायची असेल आणि ते कसे करायचे ते येथे आहे.

यूआयटी (UIT) म्हणजे काय?

युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट (UIT) ही एक अमेरिकन वित्तीय कंपनी आहे जी सिक्युरिटीज, जसे की स्टॉक किंवा बाँड खरेदी करते/ ठेवते आणि गुंतवणूकदारांना त्या रिडीम करण्यायोग्य युनिट्स म्हणून उपलब्ध करून देते.

गुंतवणूकदार एका युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टचे युनिट्स खरेदी करू शकतात आणि बॉण्ड्स किंवा स्टॉक्स सारख्या विविध प्रकारच्या सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक प्राप्त करू शकतात, जे एक्स्चेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) (ETF) आणि म्युच्युअल फंडांचे वैशिष्ट्य आहे. यूआयटी (UIT) च्या पोर्टफोलिओचे स्वरूप निश्चित असते आणि त्यात विशिष्ट कालावधीसाठी गुंतवलेल्या रिडीम करण्यायोग्य युनिट्स असतात.

युआयटी (UIT) विशेषतः ट्रस्ट म्हणून तयार केला जातो आणि तो युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट फंड म्हणून ओळखला जाऊ शकतो. युआयटी (UIT) ची रचना लाभांश उत्पन्न आणि/किंवा भांडवलाची प्रशंसा करण्यासाठी केली जाते. ट्रस्टच्या निश्चित रचनेमुळे, ट्रस्टच्या कार्यकाळात सिक्युरिटीजचा पोर्टफोलिओ सारखाच राहतो.

गुंतवणूक कशी विकली जाते?

आता यूआयटी (UIT) म्हणजे काय या प्रश्नाचे उत्तर दिले गेले आहे, तुम्हाला हे जाणून घ्यायचे असेल की युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टमधील गुंतवणूक कशी विकली जाते. यूआयटी (UIT) गुंतवणूकदारांना युनिट्स म्हणून विकल्या जातात, ज्यामध्ये प्रत्येक युनिट फंडाच्या पोर्टफोलिओमध्ये प्रमाणित व्याज दर्शवते.

ट्रस्टच्या मालमत्तेच्या निव्वळ मालमत्ता मूल्यावर (एनएव्ही) (NAV) युनिट्सची ऑफर केली जाते जेव्हा ते खरेदी केले जातात. आर्थिक सल्लागार किंवा ब्रोकरेज यासारख्या अधिकृत मध्यस्थांमार्फत गुंतवणूकदार यूआयटी (UIT) मध्ये युनिट्स खरेदी करू शकतात. युनिट ट्रस्टबद्दल लक्षात घेण्यासारखे एक तथ्य म्हणजे यूआयटी (UIT) पूर्वनिर्धारित परिपक्वता तारखेसह येतात. सामान्यतः, मुदतपूर्तीची तारीख पूर्ण होईपर्यंत सिक्युरिटीज विकल्या जाऊ शकत नाहीत.

युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टचे प्रकार

युनिट गुंतवणूक ट्रस्टची मूलभूत वैशिष्ट्ये इतर प्रकारच्या ट्रस्ट सारखीच असतात. दुसरीकडे, यूआयटी (UIT) अनेक गुंतवणूक पद्धतींचे प्रतिनिधित्व करू शकतात. या अर्थाने, यूआयटी (UIT) चे अनेक प्रकारांमध्ये वर्गीकरण केले जाऊ शकते. विविध प्रकारच्या यूआयटी (UITs) द्वारे खरेदी केलेल्या आणि धारण केलेल्या अंतर्निहित मालमत्ता भिन्न असतात, परिणामी भिन्न गुंतवणूक धोरणे असतात. विविध प्रकारच्या यूआयटी (UIT) गुंतवणूक उपलब्ध आहेत:

इन्कम फंड: अशा युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट फंडांचे उद्दिष्ट गुंतवणूकदारांना लाभांश पेमेंटद्वारे उत्पन्न मिळवणे आहे. भांडवलाची प्रशंसा येथे प्राधान्य नाही.
स्ट्रॅटेजी फंड: स्ट्रॅटेजी पोर्टफोलिओसह, गुंतवणूकदार बाजार बेंचमार्कवर मात करू शकतात, सर्वसाधारणपणे बाजारापेक्षा अधिक कामगिरी करू शकतात. अशा यूआयटी (UITs) बाजाराला मात देणाऱ्या गुंतवणुकीचा निर्णय घेण्यासाठी मूलभूत विश्लेषणाचा सर्वाधिक उपयोग करतात.
सेक्टर-विशिष्ट फंड: विशिष्ट बाजारपेठांवर लक्ष केंद्रित करणारे यूआयटी (UIT) सेक्टर-विशिष्ट असतात आणि त्यांना जास्त जोखीम असू शकतात. तरीही, जर ते पात्र सिद्ध झाले तर ते सुंदर परतावा देखील देतात.
डायव्हर्सिफिकेशन फंड: बहुतेक गुंतवणूकदारांच्या मनात युनिट ट्रस्टमध्ये वैविध्यपूर्णता असते. या प्रकारच्या यूआयटी (UIT) मध्ये, गुंतवणुकीच्या मालिकेत मालमत्तेमध्ये विविधता आणली जाते. यामुळे धोका कमी होतो.
टॅक्स-फोकस्ड फंड: जर तुम्ही यूआयटी (UIT) मध्ये गुंतवणूक करू इच्छित असाल जे कर आकारणीवर बचत करतात, तर हे फंड तुम्हाला हे साध्य करण्यात मदत करतात. यूआयटी (UIT) गुंतवणुकींमध्ये, हे खूप लोकप्रिय असू शकतात.

यूआयटी (UIT) वि म्युच्युअल फंड

म्युच्युअल फंड आणि युआयटी (UIT) त्यांच्या रचना आणि कार्यपद्धतीमुळे महत्त्वपूर्ण मार्गांनी भिन्न आहेत. सर्वात लक्षणीय फरक म्हणजे ते प्रतिनिधित्व करत असलेल्या फंडच्या प्रकारांच्या बाबतीत. म्युच्युअल फंड हे मुळात ओपन एंडेड फंड असतात. हे फंड व्यवस्थापकांद्वारे व्यवस्थापित केले जातात जे फंडाची सकारात्मक कामगिरी राखण्यासाठी सिक्युरिटीज खरेदी आणि विक्री करून पोर्टफोलिओमध्ये फेरफार करू शकतात. म्हणून म्युच्युअल फंड हे असे फंड आहेत ज्यांचे मूळ सक्रिय व्यवस्थापन असते, तर यूआयटी (UITs) कोणीही व्यवस्थापित करत नाहीत. दुसरीकडे, यूआयटी (UIT) मध्ये एक निश्चित आणि न बदलणारा पोर्टफोलिओ असतो जो फंडाच्या मॅच्युरिटी तारखेपर्यंत पोहोचेपर्यंत फंडामध्ये गुंतवलेल्या सिक्युरिटीजमधून मिळणाऱ्या उत्पन्नाच्या पेमेंटवर अवलंबून असतो.

ओपन-एंडेड फंड म्हणजे काय याबद्दल अधिक वाचा

युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट आणि म्युच्युअल फंड यांच्यातील फरकाचे आणखी एक क्षेत्र हे आहे की म्युच्युअल फंडांमध्ये असा साठा असतो ज्याचा ट्रेड करता येतो. याउलट, यूआयटी (UIT) ची एक विशिष्ट मर्यादा आहे ज्याच्या पलीकडे उपलब्ध शेअर्सची संख्या विभाजित किंवा विलीन केली जाऊ शकत नाही.

युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट फंडचे फायदे आणि तोटे

यूआयटी (UIT) गुंतवणुकीमुळे भरपूर नफा मिळतो, परंतु काही तोटे देखील आहेत. हे खाली रेखांकित केले आहेत:

फायदे

गुंतवणूकदारांना वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ ऑफर करण्याची त्यांची क्षमता ही यूआयटी (UIT) ची ताकद आहे. हे विविध सिक्युरिटीज आणि त्यांच्या संभाव्य कमी कामगिरीमुळे निर्माण होणारा धोका कमी करण्यात मदत करते. युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टमध्ये गुंतवणुकीचा आणखी एक फायदा म्हणजे संपूर्ण गुंतवणूक प्रक्रिया होल्डिंग्ज आणि गुंतवणूक धोरणांच्या बाबतीत पारदर्शक आहे. शेवटी, यूआयटी (UITs) एक निष्क्रिय प्रकारची गुंतवणूक असल्याने, सक्रियपणे व्यवस्थापित केलेल्या निधीच्या तुलनेत त्यांच्याकडे जास्त शुल्क असू शकत नाही. तुम्ही हे देखील लक्षात ठेवावे की यूआयटी (UIT) ही कर-कार्यक्षम गुंतवणूक मानली जाते जी कमीत कमी गुंतवणुकीच्या आवश्यकतांमुळे अनेक गुंतवणुकदारांसाठी उपलब्ध आहे. थोडक्यात, यूआयटी (UIT) हे फायदे प्रदान करतात:

पोर्टफोलिओमध्ये विविधता
निश्चित उद्दिष्टे
कमी शुल्क

तोटे

युआयटी (UIT) च्या उणीवांपैकी, संख्या तुम्हाला लहान वाटू शकते, परंतु ती अस्तित्वात आहे. युनिट ट्रस्टमध्ये एक कठोर सुरक्षा पोर्टफोलिओ आणि गुंतवणुकीसाठी पूर्वनिर्धारित धोरण असते. हे युआयटी (UIT) ला गुंतवणुकदारांच्या दृष्टीने लवचिक बनवते. गुंतवणूकदारांचे पोर्टफोलिओवर मर्यादित किंवा कोणतेही नियंत्रण नसते. युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट फंड पोर्टफोलिओमध्ये खराब कामगिरी करणाऱ्यांना टिकवून ठेवू शकतो आणि धोरणे तशीच राहतील. या निर्बंधात एक तथ्य जोडले आहे की युआयटी (UIT) विशिष्ट मालमत्ता वर्ग/क्षेत्रात गुंतवणूक करते. मूलत:, याचा अर्थ असा होतो की युआयटी (UIT) इतर ओपन-एंडेड फंडांइतके वैविध्य देऊ शकत नाहीत. सारांश, गुंतवणूकदारांनी खालील जोखमींकडे लक्ष दिले पाहिजे:

प्री-सेट पोर्टफोलिओ
सक्रिय ऑपरेशन आणि व्यवस्थापनाचा अभाव

यूआयटी (UIT) आणि कर आकारणी

युनिट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्टची रचना कर आकारणीसाठी पास-थ्रू संस्था म्हणून केली जाते. कोणताही नफा आणि उत्पन्न ट्रस्टमधील गुंतवणूकदारांना दिले जाते. परिणामी, फंडातील कमाईवर कोणताही कर भरण्यासाठी गुंतवणूकदार जबाबदार असतात.

यूआयटी (UIT) च्या संदर्भात कर उपचार ट्रस्टच्या सुरक्षिततेच्या प्रकारानुसार तसेच गुंतवणूकदाराच्या कर परिस्थितीनुसार बदलतात. उदाहरणार्थ, ट्रस्टकडे लाभांश देणारा कोणताही स्टॉक किंवा इतर सिक्युरिटीज असल्यास, लाभांश गुंतवणूकदाराला दिला जातो आणि गुंतवणूकदाराच्या सामान्य उत्पन्नावर कर आकारला जातो. जर ट्रस्टने ठेवलेल्या सिक्युरिटीजवर नफा कमावला तर भांडवली नफा गुंतवणूकदारांना दिला जातो.

युनिट ट्रस्टद्वारे तुम्हाला मिळणारा एक संभाव्य कर फायदा हा आहे की ही एक निष्क्रिय गुंतवणूक असल्यामुळे सिक्युरिटीजची खरेदी आणि विक्री कमी वेळा केली जाते. उलाढाल कमी असल्याने त्यांना कमी भांडवली नफा मिळण्याची शक्यता आहे. यामुळे कर कार्यक्षमता वाढू शकते.

यूआयटी (UIT) खर्च

कोणताही युनिट गुंतवणूक ट्रस्ट विक्री शुल्क किंवा भार यांसारख्या संबंधित खर्चांसह येतो. हे सहसा गुंतवलेल्या रकमेची टक्केवारी असते. मग एक व्यवस्थापन शुल्क आहे जे प्रशासकीय खर्च कव्हर करते. एक ट्रस्टी शुल्क देखील आहे जे युनिट ट्रस्ट आकारते आणि हे यूआयटी (UIT) ची देखरेख करणाऱ्या विश्वस्तासाठी आहे.

निष्कर्ष

एकदा तुम्हाला “यूआयटी (UIT) म्हणजे काय?” या प्रश्नाचे उत्तर कळले की, तुम्हाला गुंतवणूक करायची आहे की नाही हे ठरवण्यासाठी तुम्ही तयार होऊ शकता. यूआयटी (UIT) म्युच्युअल फंडासोबत काही समानता आहे, त्याशिवाय तो म्युच्युअल फंडासारखा सक्रियपणे व्यवस्थापित किंवा लवचिक नसतो. तुम्ही हे गुंतवणुकीचे वाहन निवडता की नाही हे पूर्णपणे तुमच्या गुंतवणुकीची शैली, आर्थिक उद्दिष्टे आणि वैयक्तिक प्राधान्यांवर अवलंबून असते. तुमच्या गरजा आणि योजनांवर निर्णय घेतल्यानंतर, तुम्ही एंजेल वनला भेट देऊ शकता आणि प्रथम डिमॅट खाते उघडून तुमची गुंतवणूक करू शकता.