ফিননিফটি কী? এখানে বিস্তারিতভাবে জানুন!

ফিনিফটির সাথে পরিচয়

2021 সালের জানুয়ারি মাসে, ন্যাশনাল স্টক এক্সচেঞ্জ (এনএসই) (NSE) নিফটি ফাইন্যান্সিয়াল সার্ভিসেস ইন্ডেক্স চালু করেছে। ফিননিফটি হল স্টক বাজারে নিফটি ফাইন্যান্সিয়াল সার্ভিসেস ইন্ডেক্সের প্রতীক। এটি এমন একটি ইন্ডেক্স যার মধ্যে বিভিন্ন কোম্পানির স্টকের ভ্যালু অন্তর্ভুক্ত রয়েছে যা ভারতীয় আর্থিক খাতের অংশ।

যদিও ইন্ডেক্সের 65% জুড়ে শুধু ব্যাঙ্কগুলি রয়েছে, তবে ওই তালিকায় অন্যান্য প্রধান আর্থিক প্রতিষ্ঠানও রয়েছে। এর মধ্যে ইনস্যুরেন্স কোম্পানি, হাউসিং ফাইন্যান্স, এনবিএফসিএস (NBFCs) এবং অন্যান্য কোম্পানি অন্তর্ভুক্ত রয়েছে যারা আর্থিক পরিষেবা প্রদান করে।

একইভাবে ফিননিফটি, , একটি মাত্র ইন্ডেক্সে অর্থনীতির বিভিন্ন কোম্পানি বা সাবসেক্টরদের পারফর্মেন্স ট্র্যাক করে। সুতরাং, ভারতের আর্থিক সেক্টরগুলি যদি আর্থিকভাবে এবং বিনিয়োগকারীদের আত্মবিশ্বাসের ক্ষেত্রে ভালোভাবে কাজ করে, তাহলে ফিননিফটি সম্ভবত মূল্য লাভ করবে এবং তদ্বিপরীত।

এই বৈচিত্র্য প্রদানের মাধ্যমে, ফিননিফটি ট্রেডিং এবং বিনিয়োগের জন্য একটি বেঞ্চমার্ক হিসাবে আকর্ষণীয়।

ফিননিফটি ইন্ডেক্স সম্পর্কে আরও জানতে পড়ুন, কেন আপনি বিনিয়োগ করবেন এবং কীভাবে এটি কীভাবে করবেন তা বিস্তারিতভাবে জানুন।

এক নজরে ফিননিফটি

1. ইন্ডেক্সের বেস তারিখ হল 1লা জানুয়ারি 2021।
2. ইন্ডেক্সের বেস ভ্যালু হল 1000
3. ফিননিফটি, ভারতের বিভিন্ন আর্থিক পরিষেবাগুলি কীভাবে পারফর্ম করছে তা ট্র্যাক করে। এর মধ্যে ব্যাঙ্ক, এনবিএফসিএস (NBFCs), হাউসিং ফাইন্যান্স, ইনস্যুরেন্স ইত্যাদি অন্তর্ভুক্ত রয়েছে।
4. ইন্ডেক্সে সর্বাধিক 20টি স্টক অন্তর্ভুক্ত রয়েছে। ফিননিফটির জন্য যোগ্য হওয়ার জন্য, কোম্পানিগুলিকে নিফটি 500-তে অন্তর্ভুক্ত হতে হবে।
5. অর্ধ-বার্ষিক ভিত্তিতে ফিননিফটি পুনরায় গঠন করা হয়।
6. টার্নওভার কমানোর জন্য, ফ্রি-ফ্লোট মার্কেট ক্যাপিটালাইজেশনের উপর ভিত্তি করে একটি বাফার প্রয়োগ করা হয়, যা প্রতিটি স্টকের ওজন নির্ধারণ করে।
7. ইন্ডেক্সের প্রতিটি স্টকের ওজন মার্কেটের ফ্রি ফ্লোট ক্যাপিটালাইজেশন ভ্যালুর উপর নির্ভর করে।

ফ্রি ফ্লোট মার্কেট ক্যাপ বোঝার একটি সহজ উপায় হল:

ফ্রি-ফ্লোট মার্কেট ক্যাপিটালাইজেশন = শেয়ার আউটস্ট্যান্ডিং (অর্থাৎ কোন কোম্পানির স্টক যা বর্তমানে তার সকল শেয়ারহোল্ডারদের হাতে রয়েছে ) x মূল্য x বিনিয়োগযোগ্য ওজন ফ্যাক্টর

(বিনিয়োগকারীদের শেয়ারের সংখ্যা যত বেশি জনসাধারণ হিসাবে তালিকাভুক্ত করা হয়েছে, আইডব্লিউএফ তত বেশি হবে। এই নম্বরটি কোম্পানি দ্বারা যে কোনও স্টক এক্সচেঞ্জে রিপোর্ট করা শেয়ারহোল্ডিং প্যাটার্নের উপর ভিত্তি করে নির্ধারিত হয়।)

ফিননিফটি ডেরিভেটিভ নিষ্পত্তির দিন

ফিননিফটি-তে ডেরিভেটিভ সাপ্তাহিক এবং মাসিক উভয়ভাবেই নগদ দিয়ে নিস্পত্তি করা হয়।

মাসিক চুক্তির ক্ষেত্রে, মাসিক চুক্তির মেয়াদ শেষ হওয়ার তারিখ হল মাসের শেষ মঙ্গলবার।

সাপ্তাহিক চুক্তির ক্ষেত্রে, মেয়াদ শেষ হওয়ার দিন হল মেয়াদ শেষ হওয়ার সপ্তাহের মঙ্গলবার।

যদি কোন একটি মঙ্গলবারে ছুটি থাকে, তাহলে পূর্ববর্তী ট্রেডিংয়ের দিনটি হল মেয়াদ শেষ হওয়ার তারিখ।

মনে রাখবেন: ফিননিফটি-র ফিউচার এবং অপশনের জন্য লট-এর আকার হল 40, এবং প্রতিটি অর্ডার পিছু অনুমোদিত সর্বাধিক লট-এর সংখ্যা হল 45।

ফিননিফটি স্টক এবং ওজন

ফিননিফটির অধীনে বিভিন্ন বিশ্বস্ত এবং পরিচিত স্টক তালিকাভুক্ত করা হয়েছে। এইচডিএফসি(HDFC) ব্যাঙ্কের কাছে সবচেয়ে বড় ওজন রয়েছে। এখানে একটি সারণী রয়েছে যা ইন্ডেক্সের সেরা স্টকের তালিকা ও তাদের ওজন দেখায়। ফ্রি ফ্লোট মার্কেট ক্যাপিটালাইজেশন পদ্ধতির ভিত্তিতে ওজন পরিবর্তন হতে থাকে।

ইন্ডেক্সের অন্যান্য স্টকগুলির মধ্যে অন্তর্ভুক্ত রয়েছে চোলা ইনভেস্টমেন্ট এবং ফাইন্যান্স কো., এইচডিএফসি এএমসি( HDFC AMC), আইসিআইসিআই লম্বার্ড(ICICI Lombard), আইসিআইসিআই প্রুডেন্সিয়াল( ICICI Prudential), মুথুট ফাইন্যান্স(Muthoot Finance), পিরামল এন্টারপ্রাইজ( Piramal Enterprises), পাওয়ার ফাইন্যান্স(Power Finance), আরইসি(REC), এসবিআই কার্ড(SBI Card), শ্রীরাম ফাইন্যান্স।

তবে, উপরোক্ত নম্বরগুলি 2023-এর 28শে ফেব্রুয়ারি পর্যন্ত ছিল এবং সময়ের সাপেক্ষে পরিবর্তন হতে পারে।

ফিননিফটিতে জড়িত সেক্টরসমূহ

2023 সালের ফেব্রুয়ারি পর্যন্ত ব্যাঙ্কগুলি ফিননিফিটির মধ্যে 65% এর বেশি অধিগ্রহণ করে সর্বোচ্চ সাবসেক্টরের প্রতিনিধিত্ব করে, যার মধ্যে রয়েছে শীর্ষ 3টি ব্যাঙ্ক (এইচডিএফসি(HDFC), আইসিআইসিআই(ICICI) এবং কোটাক মাহিন্দ্( Kotak Mahindra)) যারা ইন্ডেক্সের 50%-এর বেশি অধিগ্রহণ করেছে।

অন্যান্য সাবসেক্টরগুলির মধ্যে লাইফ ইনস্যুরেন্স কোম্পানিগুলি অন্তর্ভুক্ত রয়েছে, যার মধ্যে কয়েকটির উপরোক্ত ব্যাঙ্কের সাথেও সংযুক্ত রয়েছে (যেমন এসবিআই লাইফ ইনস্যুরেন্স (SBI Life Insurance) বা এইচডিএফসি লাইফ ইনস্যুরেন্স (HDFC Life Insurance) কোম্পানিগুলি)। আর্থিক পরিষেবা খাতের অধীনে অন্যান্য সাবসেক্টরগুলি রয়েছে (যেমন হাউসিং ফাইন্যান্স ইত্যাদি), যেমন পিরামাল এন্টার, বাজাজ ফিনসার্ভ এবং বাজাজ ফাইন্যান্স।

ফিনিফটি ইন্ডেক্স কিভাবে কিনবেন?

আপনার অ্যাঞ্জেল ওয়ান-এ কোন ট্রেডিং অ্যাকাউন্ট থাকলে, আপনি ফিননিফটি ডেরিভেটিভ-এ ট্রেড করার জন্য ওয়াচলিস্টে ফিননিফটি ফিউচার এবং অপশন খুঁজতে পারেন। ট্রেডিং শুরু করার আগে আপনার অ্যাঞ্জেল ওয়ান অ্যাপের FnO ট্রেডিং বিভাগটি সক্রিয় করতে ভুলবেন না।

আপনি সরাসরি ইন্ডেক্স কিনতে পারবেন না। তবে, আপনি মিউচুয়াল ফান্ডের মাধ্যমে বিনিয়োগ করতে পারেন যার মধ্যে এমন একটি ওজন রয়েছে যা ফিননিফিটির ফলাফলের সমান এবং প্রতিফলিত করে।

ইন্ডেক্স হিসাবে ফিননিফটি কিনতে সক্ষম হওয়ার জন্য, আপনাকে উল্লিখিত অনুসারে সংশ্লিষ্ট ওজনের 20টি স্টক কনস্টিটিউশনের সম্পূর্ণ ক্রয় করতে হবে।

আপনার কেন ফিননিফটিতে বিনিয়োগ করা উচিত?

ফিননিফটিতে বিনিয়োগ বা ট্রেডিং-এর সুবিধাগুলি নীচে দেওয়া হল –

• বৈচিত্রকরণ এবং ঝুঁকি হ্রাস

ফিননিফটিতে বিনিয়োগের প্রাথমিক সুবিধা হল এটি কীভাবে অ-পদ্ধতিগতভাবে ঝুঁকি কমাতে সহায়তা করে। অ-পদ্ধতিগত ঝুঁকিগুলির মধ্যে অন্তর্ভুক্ত রয়েছে আর্থিক এবং ব্যবসায়িক ঝুঁকি। রাজস্ব অস্বীকার, ধর্মঘট, আর্থিক খরচ বৃদ্ধি, লাভের সংকীর্ণ মার্জিন, বিক্রয়ে ঘাটতি ইত্যাদির মতো সমস্যাগুলিকে অ-পদ্ধতিগত ঝুঁকি হিসাবে গণনা করা হয়। আপনার পোর্টফোলিওর বৈচিত্রকরণ করার মাধ্যমে এগুলি সহজেই সমাধান করা যেতে পারে। কিছু ভিন্ন ভিন্ন কোম্পানিতে বিনিয়োগ করার মাধ্যমে আপনি আপনার ঝুঁকি বৃদ্ধি করতে পারেন। এটি স্মার্ট পোর্টফোলিও গঠনের মূল লক্ষ্য।

• সেক্টরাল বেট

যদি আপনি ব্যাঙ্কিং খাতগুলি সহ সম্পূর্ণ আর্থিক খাত ঊর্ধ্বমুখী হওয়ার ব্যাপারে নিশ্চিত হন, তাহলে আপনার কাছে এখন এমন একটি বেঞ্চমার্ক রয়েছে যা আপনার প্রয়োজনগুলির জন্য আরও উপযুক্ত। আপনি এখন একটি বেঞ্চমার্কের চারপাশে ইটিএফ(ETF), ইন্ডেক্স ফান্ড এবং অপশন ট্রেডিংয়ের কৌশলগুলি তৈরি করতে পারেন যা নিফটি ব্যাঙ্কের তুলনায় সম্পূর্ণ আর্থিক শিল্পের আরও ভালো প্রতিনিধিত্ব করে।

• পারফর্মেন্স

এখনও পর্যন্ত, ফিনিফটি ইন্ডেক্স খুবই ভালো পারফর্ম করেছে। ভারতীয় অর্থনীতির বিভিন্ন বিভাগে আরও বৈচিত্র্যপূর্ণ এক্সপোজারের সাথে, এটি বিনিয়োগকারীদের আরও সুযোগ প্রদান করে।

শুরু হওয়ার পর থেকে, ইনডেক্সটি মোটামুটি নিফটি 50-র 11% পি.এ.–র তুলনায় এবং নিফটি ব্যাঙ্ক ইন্ডেক্সের 18.85% পি.এ. রিটার্নের তুলনায় 17.54% পি.এ. রিটার্ন দেখিয়েছে।

উপসংহার

যে কোনও বিনিয়োগকারীর জন্য, মনে রাখার মূল বিষয়টি হল পোর্টফোলিওর বৈচিত্র্যকরণ এবং প্রতিটি বিনিয়োগ স্কিম এবং মার্কেটের ইন্ডেক্সের উপর সম্পূর্ণ গবেষণা। যদি উপরোক্ত বিষয়টি আপনাকে স্টক মার্কেট সম্পর্কে আরও জ্ঞানী হতে সাহায্য করে, তাহলে অন্যান্য বিনিয়োগকারী/ট্রেডারদের থেকে এগিয়ে থাকতে অ্যাঞ্জেল ওয়ান ব্লগ এবং নলেজ সেন্টারের প্রতিবেদনগুলিঅনুসরণ করুন। যদি আপনার কাছে ইতিমধ্যে কোনও ডিম্যাট অ্যাকাউন্ট না থাকে, তাহলে ভারতের বিশ্বস্ত ব্রোকার অ্যাঞ্জেল ওয়ানে একটি ডিম্যাট অ্যাকাউন্ট খুলুন!