ભારતમાં વિવિધ પ્રકારના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ભારતમાં એક લોકપ્રિય રોકાણ વિકલ્પ છે, જ્યાં રોકાણકારોનો એક જૂથ સ્ટૉક્સ, બોન્ડ્સ અને અન્ય સંપત્તિઓ જેવી સિક્યોરિટીઝના પોર્ટફોલિયોમાં રોકાણ કરવા માટે તેમના પૈસાને એકસાથે મેળવે છે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું સંચાલન પ્રોફેશનલ ફંડ મેનેજર્સ દ્વારા કરવામાં આવે છે, જે વળતર મેળવવા માટે વિવિધ સિક્યોરિટીઝમાં પૈસા (રોકાણકારો પાસેથી એકત્રિત) રોકાણ કરે છે.

કેટલાક પ્રકારના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઉપલબ્ધ છે, દરેકખાસ લાક્ષણિકતા, રોકાણના ઉદ્દેશ્ય અને રિસ્ક પ્રોફાઇલ સાથે હોય છે. રોકાણકારો એક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પસંદ કરી શકે છે જે તેમના રોકાણના લક્ષ્યો, જોખમની ક્ષમતા અને રોકાણની ક્ષમતા સાથે દર્શાવવામાં આવે છે છે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરતા પહેલાં વ્યાવસાયિક સલાહ લેવી હંમેશા મહત્વપૂર્ણ છે.

એસેટ ક્લાસના આધારે મ્યુચ્યુઅલ ફંડના પ્રકારો

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ યોજનાઓનું એસેટ ક્લાસ-આધારિત વર્ગીકરણ તે સંપત્તિના પ્રકાર દ્વારા નિર્ધારિત કરવામાં આવે છે જેમાં તેઓ રોકાણ કરે છે. આ એસેટ ક્લાસના આધારે મુખ્ય પ્રકારની મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમ્સ છે.

ઇક્વિટી ફંડ મુખ્યત્વે સ્ટૉક્સ અને સંબંધિત સાધનોમાં રોકાણ કરે છે અને ઉચ્ચ જોખમ સાથે સંભવિત ઉચ્ચ વળતર આપે છે. સામાન્ય રીતે ઓછામાં ઓછા 3-5 વર્ષના લાંબા ગાળાના રોકાણ ગાળો ધરાવતા રોકાણકારો માટે આ ફંડ માટે ભલામણ કરવામાં આવે છે. ઇક્વિટી ફંડને તેઓ જે કંપનીઓમાં રોકાણ કરે છે તેના કદના આધારે વર્ગીકૃત કરી શકાય છે.

ઇક્વિટી ફંડ્સ શું છે તે વિશે વધુ વાંચો

ડેબ્ટ ફંડ્સ સરકારી બોન્ડ્સ, કંપનીના ડિબેન્ચર્સ અને અન્ય સમાન સાધનો જેવી નિશ્ચિત–આવક સિક્યોરિટીઝમાં રોકાણ કરે છે. આ ફંડ્સ સૌથી સુરક્ષિત પ્રકારના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સમાંથી એક માનવામાં આવે છે અને ટૂંકા ગાળાના તેમજ લાંબા ગાળાના રોકાણો માટે યોગ્ય હોઈ શકે છે. ઇક્વિટી ફંડ્સની જેમ, ડેબ્ટ ફંડ્સ વિવિધ પ્રકારોમાં પણ આવે છે – તેમના વેરિએશન્સ ડેબ્ટ અને મની માર્કેટ સાધનોના મેચ્યોરિટી સમયગાળા પર આધારિત છે જેમાં તેઓ રોકાણ કરે છે.

ડેબ્ટ ફંડ્સ શું છે તે વિશે વધુ વાંચો

હાઇબ્રિડ ફંડ એ રોકાણ ભંડોળ છે જે તેમના રોકાણના ઉદ્દેશો અને અન્ય પરિબળોના આધારે અનેક પ્રકારની એસેટ ક્લાસમાં તેમની સંપત્તિને ફાળવે છે. ઇક્વિટી–ઓરિએન્ટેડ હાઇબ્રિડ ફંડ્સ, ડેબ્ટ–ઓરિએન્ટેડ ફંડ્સ અને આર્બિટ્રેજ ફંડ્સ સહિત વિવિધ પ્રકારના હાઇબ્રિડ ફંડ્સ છે.

હાઇબ્રિડ ફંડ શું છે તે વિશે વધુ વાંચો

ઇક્વિટી–ઓરિએન્ટેડ હાઇબ્રિડ ફંડ ઇક્વિટી અને ઇક્વિટી સંબંધિત સાધનો અને બાકીના ધિરાણમાં તેમની સંપત્તિના લઘુત્તમ 65% નું રોકાણ કરે છે. કરવેરા હેઓ માટે આ ફંડ્સને ઇક્વિટી ફંડ્સ તરીકે ગણવામાં આવે છે.

ડેબ્ટ–ઓરિએન્ટેડ હાઇબ્રિડ ફંડ્સ ડેબ્ટ સિક્યોરિટીઝમાં તેમની સંપત્તિના ઓછામાં ઓછા 60% નું રોકાણ કરે છે અને તેમને કરવેરાના હેતુઓ માટે ડેબ્ટ ફંડ્સ માનવામાં આવે છે.

આર્બિટ્રેજ ફંડ્સ મુખ્યત્વે રિટર્ન જનરેટ કરવા માટે ફ્યુચર્સ અને વિકલ્પોમાં રોકાણ કરે છે, અને તેઓ હંમેશા 65% થી વધુ ઇક્વિટી એક્સપોઝર ધરાવે છે. આ ઇક્વિટી એક્સપોઝર હોવા છતાં તેમને કરવેરા હેતુ માટે ઇક્વિટી ફંડ તરીકે ગણવામાં આવે છે.

રોકાણના ઉદ્દેશોના આધારે ભારતમાં મ્યુચ્યુઅલ ફંડના પ્રકારો

મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણના વિવિધ ઉદ્દેશો છે, કેટલાક મૂડી વૃદ્ધિ, નિશ્ચિત આવક, કર બચત અને વધુ પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરે છે. વધુમાં, ગ્રોથ ફંડ્સ, લિક્વિડ ફંડ્સ, ઇન્કમ ફંડ્સ અને ટૅક્સ-સેવિંગ ફંડ્સ સહિતના વિવિધ પ્રકારના ઇક્વિટી ફંડ્સ છે.

1. ગ્રોથ ફંડ્સ:

   આ ફંડનો હેતુ લાંબા ગાળા માટે રોકાણકારની મૂડી વધારવાનો છે. તેમને સામાન્ય રીતે ઇક્વિટી ફંડ છે જે ઉચ્ચ વળતરની ક્ષમતા રજૂ કરે છે  તેમા કંપનીઓના શેરોનો સમાવેશ થાય છે કે જે નફાને કામગીરી રિસર્ચ એન્ડ ડેવલપમેન્ટમાં ફરીથી રોકાણ કરવા પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરે છે. આ ફંડની ભલામણ જોખમથી વિમુક્ત રોકાણકારો માટે કરવામાં આવતી નથી, ખાસ કરીને ઓછા સમયગાળા માટે રોકાણ કરવા માંગે છે.

2. લિક્વિડ ફંડ્સ:

   આ ફંડ લિક્વિડિટીની ખાતરી કરવા માટે ટૂંકાથી ખૂબ ટૂંકા ગાળામાં પાકતા (સામાન્ય રીતે 91 દિવસથી વધુ નહીં) સાધનોમાં રોકાણ કરે છે. તેઓ ઓછા જોખમ ધરાવે છે અને ટૂંકા ગાળાના રોકાણો માટે આદર્શ હોય છે. જો કે, ઓછા જોખમનો અર્થ એ પણ છે કે ઓછા વળતરની ક્ષમતા છે

3. આવક ભંડોળ:

   જો કોઈ રોકાણકારનું લક્ષ્ય તેમના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ રોકાણમાંથી નિયમિત આવક હોય તો આવક ભંડોળ એક શ્રેષ્ઠ વિકલ્પ હોઈ શકે છે. આ ફંડ્સ મુખ્યત્વે નિશ્ચિત પરિપક્વતાઓવાળા ડિબેન્ચર્સ અને બોન્ડ્સમાં રોકાણ કરે છે, જે નિશ્ચિત આવક અથવા વધારે ડિવિડન્ડ રજૂ કરે છે.

4. ટૅક્સ–સેવિંગ ફંડ્સ:

   ઇક્વિટી લિંક્ડ સેવિંગ સ્કીમ (ઇએલએસએસ) તરીકે પણ ઓળખાય છે, આ ફંડ્સ એક નાણાંકીય વર્ષમાં રૂપિયા 1.5 લાખ સુધીની કર કપાત માટે યોગ્યતા છે. કર-બચત ભંડોળ ઇક્વિટી-લક્ષી વિવિધ ભંડોળ છે, જેમાં 65% કરતાં વધુ પોર્ટફોલિયો ઇક્વિટીમાં રોકાણ કરવામાં આવે છે.

સ્ટ્રક્ચરના આધારે વિવિધ પ્રકારના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ

મ્યુચ્યુઅલ ફંડને તેમના માળખાના આધારે વર્ગીકૃત કરી શકાય છે અને ત્રણ પ્રકારના ફંડ છે: ઓપન-એન્ડેડ, ક્લોઝ-એન્ડેડ અને ઇન્ટર્વલ ફંડ.

વર્ષભર ખરીદી અને વેચાણ માટે ઓપન-એન્ડેડ ફંડ ઉપલબ્ધ છે. ફંડ મેનેજરનો હેતુ ઉચ્ચ વળતરની ક્ષમતા ધરાવતા સાધનોમાં રોકાણ કરવાનો છે. ઓપન-એન્ડેડ ફંડ્સની ખરીદી અને વેચાણ એ ફંડના વર્તમાન નેટ એસેટ વેલ્યૂ (એનએવી) પર આધારિત છે.

બીજી બાજુ, ફક્ત નવા ફંડ ઑફર (એનએફઓ) સમયગાળા દરમિયાન જ ક્લોઝ–એન્ડેડ ફંડ્સ ખરીદી શકાય છે અને ફિક્સ્ડ મેચ્યોરિટી સમયગાળા પછી રિડીમ કરી શકાય છે. આ ફંડ્સ સ્ટૉક એક્સચેન્જ પર પણ લિસ્ટેડ છે પણ તેમની લિક્વિડિટી સામાન્ય રીતે ઓછી હોય છે.

ઇન્ટરવલ ફંડ્સ ઓપન–એન્ડેડ અને ક્લોઝ–એન્ડેડ બંને ફંડ્સની વિશેષતાને એકત્રિત કરે છે. ફંડ હાઉસ ચોક્કસ સ્થિતિ પર ખરીદી અને વેચાણ માટે ફંડ ખોલે છે. ચોક્કસ અંતરે સમયગાળા દરમિયાન, ફંડ હાઉસ સામાન્ય રીતે રોકાણકારો પાસેથી એકમો ફરીથી ખરીદે છે જે બહાર નીકળવા માંગે છે.

તમારા રોકાણના લક્ષ્યો માટે યોગ્ય મ્યુચ્યુઅલ ફંડ

ભારતમાં ઘણા બધા મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઉપલબ્ધ હોવાથી, તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટના લક્ષ્યાંક માટે યોગ્ય ફંડની પસંદગી કરવી ખાસર્વ હોઈ શકે છે. તમારા લશ્ર્યાંકો, સંભાવના અને જોખમ સહન કરવાની  ક્ષમતા સાથે જાળવી રાખવામાં આવે હોય તેવા તમારા માટે યોગ્ય મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પસંદ કરવામાં તમારી મદદ કરવા માટેની કેટલીક ટિપ્સ અહીં આપેલ છે:

તમારા રોકાણના લક્ષ્યોને નિર્ધારિત કરો:

મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરતા પહેલા તમારે તમારા રોકાણના લક્ષ્યાંકો નક્કી કરવા જોઈએ. શું તમે ટૂંકા ગાળા અથવા લાંબા ગાળામાં રોકાણ કરવા માંગો છો? શું તમે મૂડીમાં વૃદ્ધિ કરવામાગો છો અથવા નિયમિત આવક શોધી રહ્યા છો? તમારા રોકાણના લક્ષ્યાંકો તમને યોગ્ય મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પસંદ કરવામાં મદદ કરશે.

વિવિધ પ્રકારના મ્યુચ્યુઅલ ફંડને સમજો:

રોકાણનો નિર્ણય લેતા પહેલાં તમારે દરેક પ્રકારના મ્યુચ્યુઅલ ફંડના માળખા, ફી, પોર્ટફોલિયો, જોખમ અને રિટર્ન પ્રોફાઇલને સમજવું જોઈએ.

ફંડ દ્વારા ભૂતકાળના પ્રદર્શન અંગે મૂલ્યાંકન કરો:

ભૂતકાળના કાર્યદેખાવને લઈ ભવિષ્યમાં વળતરની કોઈ ગેરંટી નથી, પરંતુ તે તમને ભૂતકાળમાં ફંડ કેવુ પ્રદર્શન કર્યું છે તે વિશે વિચાર રજૂ કરી શકે છે. લાંબા સમય સુધી તેમના બેંચમાર્કને સતત આગળ વધારે હોય તેવા ફંડ્સને  શોધો.

ફંડ મેનેજરનો ટ્રેક રેકોર્ડ ચેક કરો:

મ્યુચ્યુઅલ ફંડના પર્ફોમન્સ ફંડ મેનેજર મહત્વપૂર્ણ ભૂમિકા ભજવે છે. એવા ફંડ મેનેજરની શોધ કરો કે જેમની પાસે રોકાણકારો માટે સારા વળતર માટે ટ્રેક રેકોર્ડ છે.

ખર્ચ રેશિયો જુઓ:

મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તમારા નાણાંનું સંચાલન કરવા માટે ફી વસૂલે છે, જેને ખર્ચ રેશિયો તરીકે ઓળખવામાં આવે છે. ઓછા ખર્ચ રેશિયો સાથે ફંડ્સ શોધો, કારણ કે તે તમારા વળતર પર ફીની અસરને ઘટાડશે.

જોખમના પરિબળને ધ્યાનમાં લો:

દરેક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ચોક્કસ સ્તરના જોખમ સાથે આવે છે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સાથે સંકળાયેલ જોખમને ધ્યાનમાં લો અને જુઓ કે તે તમારી જોખમને લગતી પ્રોફાઇલ સાથે મેળ ખાય છે કે નહીં.

યોજના સાથે સંકળાયેલ દસ્તાવેજ વાંચો:

આ યોજનાના દસ્તાવેજમાં રોકાણના ઉદ્દેશ્ય, જોખમના પરિબળો, ફી અને ખર્ચ સહિત મ્યુચ્યુઅલ ફંડ વિશેની તમામ આવશ્યક માહિતી શામેલ છે રોકાણનો નિર્ણય લેતા પહેલાં યોજનાના દસ્તાવેજને કાળજીપૂર્વક વાંચો.

યોગ્ય ચકાસણી કરી અને યોગ્ય મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પસંદ કરીતમે સમય જતાં તમારી સંપત્તિને વધારી શકો છો અને તમારા રોકાણના લક્ષ્યાંકોને પ્રાપ્ત કરી શકો છો.

FAQs