डायनॅमिक ॲसेट अलोकेशन फंड काय आहेत आणि त्यांचे फायदे काय आहेत?

म्युच्युअल फंडामध्ये डायनॅमिक ॲसेट अलोकेशन

म्युच्युअल फंड विविध गुंतवणूकदारांकडून भांडवल गोळा करतात आणि ते पैसे मालमत्तेच्या टोपलीत गुंतवतात. मालमत्ता वाटप हा एक मार्ग आहे ज्यामध्ये विविध मालमत्ता आणि मालमत्ता वर्गांमध्ये समान भांडवल वितरीत केले जाते. म्युच्युअल फंडातील मालमत्ता वाटप निश्चित करण्यात मदत करण्यासाठी विविध धोरणे आहेत. काही म्युच्युअल फंड निश्चित मालमत्ता वाटपासह अधिक निष्क्रिय दृष्टीकोन घेऊ शकतात, तर काही डायनॅमिक मालमत्ता वाटपासह अधिक सक्रिय दृष्टिकोन घेऊ शकतात.

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन स्ट्रॅटेजीमध्ये, फंडाला कोणतेही फिक्स ॲसेट मिक्स असणे आवश्यक नसते. त्याऐवजी, फंड व्यवस्थापक बाजारातील हालचाली आणि मॅक्रो इकॉनॉमिक निर्देशकांच्या आधारे मालमत्ता वाटप सक्रियपणे बदलतात. हे आपल्याला डायनॅमिक ॲसेट ऍलोकेशन फंडाकडे घेऊन जाते, जे आजच्या म्युच्युअल फंड उद्योगात खूप लोकप्रिय आहेत.

डायनॅमिक ॲसेट ऍलोकेशन फंड, ते कसे कार्य करतात आणि त्यांचे फायदे आणि तोटे काय आहेत याच्या सखोल माहितीसाठी हा लेख वाचा.

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंड किंवा बॅलन्स्ड ॲडव्हांटेज फंड म्हणजे काय?

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंड हा म्युच्युअल फंडाचा एक प्रकार आहे जो मालमत्ता आणि मालमत्ता वर्गांच्या विस्तृत श्रेणीमध्ये गुंतवणूक करतो. त्यामध्ये इक्विटी स्टॉक, इक्विटी फंड, बाँड आणि इतर डेट इन्स्ट्रुमेंट्स, रिअल इस्टेट आणि बरेच काही समाविष्ट असू शकते. या मालमत्तेमध्ये ज्या प्रमाणात सामाईक भांडवल वितरीत केले जाते ते लवचिक आणि गतिमान आहे.

लक्ष्यासाठी कोणतेही निश्चित मालमत्तेचे गुणोत्तर नसल्यामुळे, डायनॅमिक मालमत्ता वाटप निधीचा प्रभारी निधी व्यवस्थापक काही गुंतवणुकीची पूर्तता करण्यासाठी आणि/किंवा नवीन पोझिशन्स प्रविष्ट करण्यासाठी स्वतंत्र आहे. सामान्यतः, सर्वात वाईट कामगिरी करणाऱ्या मालमत्तेचे एक्सपोजर कमी केले जातात, तर उत्तम कामगिरी करणाऱ्या मालमत्तेचे स्थान वाढवले जाते.

सध्याच्या बाजार परिस्थितीवर आधारित गुंतवणूकदारांना सातत्यपूर्ण परतावा देण्यासाठी हे फंड नियमितपणे संतुलित केले जात असल्याने, त्यांना संतुलित नफा फंड म्हणूनही ओळखले जाते.

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन: एक उदाहरण

समजा तुम्ही संतुलित रिटर्न फंडात गुंतवणूक केली आहे जी डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन स्ट्रॅटेजी फॉलो करते. आता, समजा शेअर बाजाराने सलग सहा महिने वाढ नोंदवली, तर फंड मॅनेजर इक्विटी विभागातील एक्सपोजर वाढवू शकतो आणि त्याऐवजी काही निश्चित उत्पन्न मालमत्तेत गुंतवणूक करू शकतो.

तथापि, काही महिन्यांनंतर, एक भू-राजकीय घटना जागतिक इक्विटी बाजारावर विपरित परिणाम करू लागते असे म्हणू या. काही आठवडे सकारात्मक उसळी न मिळाल्यास, फंड मॅनेजर इक्विटीमधून गुंतवणूक करणे सुरू ठेवू शकतो आणि त्याऐवजी डेट मार्केटमध्ये वाटप वाढवू शकतो.

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशनचे फायदे

संतुलित लाभ फंडामध्ये वापरल्या जाणाऱ्या डायनॅमिक मालमत्ता वाटप धोरणाचे अनेक फायदे आहेत, जसे खाली स्पष्ट केले आहे.

बाजार परिस्थितीशी जुळवून घेण्याची क्षमता

डायनॅमिक मालमत्ता वाटपाचा सर्वात महत्त्वाचा फायदा म्हणजे बाजारातील बदलत्या परिस्थितीशी जुळवून घेण्याची क्षमता. हे गुंतवणुकदारांना प्रचलित ट्रेंडचा फायदा घेण्यास आणि संभाव्य मंदी टाळण्यास अनुमती देते, ज्यामुळे परताव्यास अनुकूल बनते.

जोखीम व्यवस्थापन

डायनॅमिक मालमत्ता वाटप सध्याच्या जोखीम प्रोफाइलवर आधारित विविध मालमत्ता वर्गांमध्ये एक्सपोजर समायोजित करण्यासाठी एक यंत्रणा प्रदान करते. यामुळे पोर्टफोलिओला बाजारातील अनपेक्षित धक्का किंवा अस्थिरतेपासून संरक्षण मिळू शकते.

उच्च जोखीम-समायोजित परताव्यासाठी संभाव्य

बाजार परिस्थितीच्या प्रतिसादात पोर्टफोलिओ सक्रियपणे समायोजित केल्याने स्थिर मालमत्ता वाटप धोरणापेक्षा जास्त परतावा मिळण्याची शक्यता आहे.

प्रभावी विविधीकरण

जरी रणनीती मालमत्तेच्या वाटपामध्ये वारंवार बदल करत असली तरी, त्याचा परिणाम सामान्यतः विविध मालमत्ता वर्गांमध्ये चांगल्या वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओमध्ये होतो. हे बर्याच प्रकरणांमध्ये लक्षणीय नुकसान होण्याचा धोका कमी करू शकते.

सानुकूलित गुंतवणूक धोरण

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन हा एकच-आकारात बसणारा-सर्व दृष्टीकोन नाही. वैयक्तिक जोखीम सहिष्णुता, गुंतवणुकीचे क्षितिज आणि आर्थिक उद्दिष्टे यांच्या आधारे ते सानुकूलित केले जाऊ शकते.

सक्रिय दृष्टीकोन

बाजारातील घसरण झाल्यानंतर त्यावर प्रतिक्रिया देण्याऐवजी, डायनॅमिक मालमत्ता वाटप अधिक सक्रिय दृष्टीकोन घेते आणि बाजारातील बदलांचा अंदाज बांधणे आणि तयारी करणे हे उद्दिष्ट ठेवते.

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशनच्या मर्यादा

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन ही लवचिक आणि संभाव्य फायदेशीर गुंतवणूक धोरण असू शकते, परंतु त्याचे फायदे त्याच्या मर्यादांविरुद्ध मोजणे आणि ते तुमच्या गुंतवणूकीच्या उद्दिष्टांशी आणि जोखीम सहनशीलतेशी जुळते की नाही हे निर्धारित करणे आवश्यक आहे. म्हणून, तुम्हाला खालील जोखीम किंवा नकारात्मक पैलूंबद्दल माहिती असणे आवश्यक आहे:

जास्त खर्च

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशनमध्ये अनेकदा अधिक वारंवार व्यापार आणि निधीचे व्यावहारिक व्यवस्थापन समाविष्ट असते. परिणामी, गुंतवणूकदारांसाठी गुंतवणूकीचा खर्च वाढू शकतो.

चुकीच्या निर्णयाचा धोका

बाजारातील हालचालींचा अंदाज लावणे आव्हानात्मक असू शकते. निवडलेल्या मालमत्तेचे वाटप भविष्यातील बाजारातील कामगिरीशी एकरूप होणार नाही असा धोका नेहमीच असतो.

भूतकाळातील डेटावर जास्त अवलंबून राहणे

अनेक डायनॅमिक रणनीती भविष्याचा अंदाज लावण्यासाठी भूतकाळातील मार्केट डेटावर मोठ्या प्रमाणावर अवलंबून असतात. तथापि, भूतकाळातील कामगिरी भविष्यातील परिणामांचे नेहमीच सूचक नसते.

भावनिक निर्णय घेणे

रणनीतीच्या सक्रिय स्वरूपामुळे, भावनिक पूर्वाग्रहांमुळे निर्णयांवर प्रभाव पडण्याचा धोका असतो, विशेषत: उच्च बाजारातील अस्थिरतेच्या काळात.

खराब कामगिरीची शक्यता

स्थिर मालमत्ता वाटप धोरण किंवा बेंचमार्कला मागे टाकणे हे उद्दिष्ट असले तरी गतिमान दृष्टीकोन नेहमीच यशस्वी होईल याची शाश्वती नाही. काही वर्षांमध्ये, चुकीच्या निर्णयांमुळे किंवा बाजारातील अनपेक्षित बदलांमुळे धोरण खराब कामगिरी करू शकते.

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंड तुमच्यासाठी योग्य आहेत का?

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंड तुमच्यासाठी योग्य आहेत की नाही हे ठरवण्यासाठी, तुम्हाला खाली नमूद केलेल्या विविध घटकांचा विचार करणे आवश्यक आहे:

गुंतवणूक उद्दिष्टे

बाजारातील ट्रेंड आणि परिस्थितीचा फायदा घेऊन संभाव्य उच्च परतावा मिळवण्याचे तुमचे ध्येय असल्यास, डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंड तुमच्या उद्दिष्टांना अनुरूप ठरू शकतात. तथापि, हे लक्षात ठेवणे महत्त्वाचे आहे की हे फंड बाजारातील मंदीपासून मुक्त नाहीत. जोखीम कमी करणे आणि हमी देण्याऐवजी परतावा इष्टतम करणे हे त्यांचे प्राथमिक उद्दिष्ट आहे.

जोखीम सहिष्णुता

डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंड्सचे उद्दिष्ट बाजारातील परिस्थितीशी जुळवून घेणे, मंदीच्या काळात संभाव्य जोखीम कमी करणे आणि अपट्रेंड दरम्यान जोखीम वाढवणे. बाजाराच्या अंदाजांना प्रतिसाद म्हणून मालमत्ता वाटप सतत बदलणारी रणनीती तुम्हाला अनुकूल असल्यास, हे तुमच्यासाठी योग्य असू शकते.

टाइम हॉरिझॉन

दीर्घकालीन गुंतवणुकीचे क्षितिज असलेल्या गुंतवणूकदारांसाठी हे फंड सामान्यत: योग्य असतात. असे म्हटले आहे की, फंड व्यवस्थापकांद्वारे सक्रिय समायोजन अल्पकालीन अस्थिरता कमी करू शकते, ज्यामुळे ते मध्यम-मुदतीच्या गुंतवणूकदारांसाठी देखील योग्य बनते.

सक्रिय विरुद्ध निष्क्रिय प्राधान्य

तुम्ही अधिक निष्क्रीय गुंतवणूक पद्धतीला प्राधान्य दिल्यास, स्थिर वाटप धोरण किंवा इंडेक्स फंड तुमच्या आवडीनुसार असू शकतात. तथापि, सक्रिय व्यवस्थापनाच्या संभाव्य फायद्यांवर तुमचा विश्वास असल्यास, डायनॅमिक मालमत्ता वाटप हा एक आकर्षक पर्याय असू शकतो.

खर्चाचा विचार

ते सक्रियपणे व्यवस्थापित केल्यामुळे, डायनॅमिक मालमत्ता वाटप निधीमध्ये निष्क्रिय निधीपेक्षा जास्त खर्चाचे प्रमाण असू शकते. जर तुमच्यासाठी खर्च कमी करणे ही सर्वोच्च प्राथमिकता असेल, तर तुमच्या पोर्टफोलिओसाठी ते योग्य आहे की नाही हे पाहण्यासाठी तुम्हाला फंडाच्या खर्चाशी अंदाजित परताव्याची तुलना करणे आवश्यक आहे.

निष्कर्ष

हे तुम्हाला बॅलन्स्ड ॲडव्हांटेज फंड्स किंवा डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंड्स काय आहेत, ते कसे काम करतात आणि त्यांच्याशी संबंधित जोखीम आणि फायदे याची चांगली कल्पना देईल. तुम्ही आता तुमच्या पोर्टफोलिओमध्ये या फंडांचा समावेश करण्याबाबत अधिक माहितीपूर्ण निर्णय घेऊ शकता. तुम्ही डायनॅमिक ॲसेट ॲलोकेशन फंडामध्ये गुंतवणूक करण्याचे ठरवल्यास, तुम्ही पुढे जाण्यापूर्वी फंड मॅनेजरचे कौशल्य आणि फंडाशी संबंधित अटी व शर्तींबद्दल पुरेसे संशोधन केल्याची खात्री करा.

नेहमी विचारले जाणारे प्रश्न