स्वेट इक्विटी: अर्थ, महत्त्व आणि ते कसे काम करते?

सामान्यतः, एखाद्या कंपनीला पाठिंबा देणारे उद्योजक किंवा संस्थापक कार्यसंघ सदस्य त्यांचा मौल्यवान वेळ आणि शक्ती तिच्या विस्तारासाठी गुंतवतात. ते प्रवर्तक, अंमलबजावणी करणारे किंवा आवश्यक कार्यसंघ सदस्यांना त्यांच्या अतूट वचनबद्धतेसाठी ओळखले जाणे योग्य आहे.

मूल्य आणि आर्थिक लाभ निर्माण करण्याव्यतिरिक्त, घाम इक्विटी ही मोबदल्याची पद्धत मानली जाते.

स्वेट इक्विटी म्हणजे काय?

स्वेट इक्विटी म्हणजे व्यावसायिक प्रयत्न किंवा प्रकल्पासाठी व्यक्तींनी केलेले गैर-मौद्रिक योगदान आणि त्यात शारीरिक श्रम, बौद्धिक प्रयत्न आणि मूल्य निर्माण करण्यासाठी लागणारा वेळ यांचा समावेश होतो.

स्वेट इक्विटीचा अर्थ इक्विटी भांडवलापासून वेगळे करणे महत्त्वाचे आहे, कारण पूर्वीचा व्यवसाय बांधण्यात किंवा विशिष्ट प्रयत्नांचा पाठपुरावा करण्यात गुंतलेल्या मानवी प्रयत्नांशी संबंधित आहे, तर नंतरचा भागधारकांनी केलेल्या आर्थिक गुंतवणुकीशी संबंधित आहे.

स्वेट इक्विटीची संकल्पना स्पष्ट करण्यासाठी, उदाहरणासह समजून घेऊया:

नवीन मोबाइल ॲप्लिकेशन विकसित करण्याच्या उद्देशाने टेक स्टार्टअपचा विचार करा. संस्थापकांचा अंदाज आहे की ॲपची संकल्पना, डिझाईन आणि कोडींग करण्याच्या त्यांच्या एकत्रित प्रयत्नांची किंमत ₹30 लाख आहे. प्रकल्पाच्या वाढीसाठी निधी देण्यासाठी ते बाह्य गुंतवणूक शोधत आहेत.

एक देवदूत गुंतवणूकदार कंपनीमधील 30% मालकी भागाच्या बदल्यात स्टार्टअपमध्ये ₹40 लाख गुंतवण्यास सहमती देतो. या गुंतवणुकीच्या आधारे, स्टार्टअपचे मूल्य अंदाजे ₹1.33 कोटी आहे.

आता, मालकी खंडित करूया:

संस्थापकांना ₹93.33 लाख मूल्याच्या 70% मालकी भागभांडवलासाठी पात्र आहे, ज्यामध्ये त्यांचे प्रारंभिक प्रयत्न ₹30 लाख आणि नफा ₹63.33 लाख समाविष्ट आहे.

हा नफा त्यांनी स्टार्टअपमध्ये योगदान दिलेल्या स्वेट इक्विटीचे प्रतिनिधित्व करतो.

स्वेट इक्विटी शेअर्स म्हणजे काय?

स्वेट इक्विटी शेअर्स वरील संकल्पनेच्या विस्ताराचे प्रतिनिधित्व करतात, ज्यामध्ये ते कंपनीच्या प्रमुख कर्मचारी किंवा संचालकांना कमी किंमतीत ऑफर केले जातात. कंपनीच्या वाढीसाठी कर्मचाऱ्यांनी घेतलेल्या परिश्रम आणि समर्पणाची दखल घेऊन हे शेअर्स जारी केले जातात.

स्वेट इक्विटी शेअर्समध्ये खालील परिस्थितींमध्ये कर्मचाऱ्यांना दिलेले स्टॉक पर्याय देखील समाविष्ट असू शकतात:

• विशेषत: कंपनीच्या वाढीच्या सुरुवातीच्या टप्प्यात, कर्मचाऱ्यांना त्यांचे वेतन बाजाराच्या दरापेक्षा कमी असल्यास त्यांना नुकसानभरपाई म्हणून स्टॉक पर्याय मिळू शकतात.
• बऱ्याचदा, स्टार्टअप्सना आर्थिक अडचणींचा सामना करावा लागतो परंतु लक्षणीय वाढीची क्षमता असलेले स्टार्टअप त्यांच्या कर्मचाऱ्यांना प्रोत्साहन देण्यासाठी स्टॉक पर्याय वापरतात.
• याव्यतिरिक्त, भागीदारी फर्ममध्ये, संस्थापक भागीदारास महत्त्वपूर्ण आर्थिक भांडवलाचे आगाऊ योगदान न देता फर्ममध्ये स्वेट इक्विटीचे वाटप केले जाऊ शकते. त्याऐवजी, व्यवसायाच्या उभारणीसाठी वेळ आणि मेहनत या दृष्टीने त्यांचे योगदान स्वेट इक्विटीद्वारे मान्य केले जाते.

स्वेट इक्विटी शेअर्समागील प्राथमिक उद्देश म्हणजे व्यक्तींना कंपनीच्या मालकीमध्ये भागभांडवल प्रदान करणे, विशेषत: जेव्हा कंपनीचा वेगाने विस्तार होण्याची क्षमता असते. परिणामी, स्वेट इक्विटी शेअरहोल्डर्ससाठी भरपाई कंपनीच्या वाढीच्या मार्गाशी जवळून जोडली जाते.

स्वेट इक्विटी कसे काम करते?

एका उदाहरणाच्या मदतीने स्वेट इक्विटीचे काम समजून घेऊया.

एका अभिनव ऍग्रीटेक स्टार्टअपचे सह-संस्थापक गहन संशोधन आणि विकास कार्य तसेच धोरणात्मक नियोजनासाठी ₹15 लाखांचे मूल्य आहे. कंपनीच्या समर्पित टीम सदस्यांनी, ज्यांनी उत्पादनाच्या विकासात आणि मजबूत ऑपरेशनल सिस्टीमच्या स्थापनेत महत्त्वाची भूमिका बजावली, त्यांच्या प्रयत्नांना ₹7 लाख मूल्य दिले.

या उदाहरणात, प्रारंभिक मूल्य ₹22 लाख आहे, जरी वास्तविक मूल्य भिन्न असू शकते.

आता, समजा एखाद्या गुंतवणूकदाराने कंपनीतील 15% मालकी भागभांडवल ₹20 लाखात विकत घेतले, म्हणजे त्याचे मूल्य ₹1.33 कोटी आहे. उर्वरित 85% मालकी भागभांडवलाची किंमत ₹1.13 कोटी आहे. ₹ 22 लाखांची प्रारंभिक गुंतवणूक वजा केल्यावर, कंपनीला या गुंतवणुकीतून ₹ 91.33 लाखाचा गैर-मौद्रिक लाभ मिळतो.

याव्यतिरिक्त, आपण असे गृहीत धरू की कंपनीने एकूण ₹ 22 लाखांचे 1,50,000 शेअर जारी केले आहेत. हे प्रति-शेअर मूल्य ₹14.67 वर सेट करते. त्यांच्या ₹7 लाखांच्या मौल्यवान योगदानाबद्दल कौतुक म्हणून, कष्टकरी कर्मचाऱ्यांना नुकसानभरपाई म्हणून 47,687 घामाचे इक्विटी शेअर्स दिले जातात.

कंपन्या स्वेट इक्विटी शेअर्स का जारी करतात?

प्रमुख प्रतिभांना प्रोत्साहन देण्यासाठी आणि टिकवून ठेवण्यासाठी कंपन्या एक धोरणात्मक पाऊल म्हणून कर्मचाऱ्यांना घामाचे इक्विटी शेअर्स देतात. हे शेअर्स सहसा सवलतीच्या दरात किंवा त्यांच्या योगदान, समर्पण आणि संस्थेच्या प्रति वचनबद्धतेसाठी बक्षीस म्हणून ऑफर केले जातात.

असे केल्याने, व्यवसाय त्यांच्या कर्मचाऱ्यांच्या हितसंबंधांना कंपनीच्या यशाशी संरेखित करतात, कर्मचाऱ्यांमध्ये मालकीची भावना आणि प्रेरणा निर्माण करतात. हा दृष्टीकोन उत्पादकता, नावीन्यता आणि एकूण कार्यक्षमतेला चालना देऊ शकतो, कारण व्यक्तींना कंपनीच्या वाढीमध्ये आणि नफ्यात निहित स्वारस्य असते.

याव्यतिरिक्त, स्वेट इक्विटी शेअर्स कंपन्यांना तात्काळ रोख देयके देण्याऐवजी मालकी हक्कांसह कर्मचाऱ्यांना भरपाई देऊन रोख संसाधनांचे संरक्षण करण्यास मदत करतात.

स्वेट इक्विटी शेअर्सचे महत्त्व काय आहे?

अनेक कारणांमुळे व्यवसाय आणि व्यक्तींसाठी स्वेट इक्विटी शेअर्स महत्त्वपूर्ण आहेत:

1. योगदान प्रोत्साहन देणे: स्वेट इक्विटी शेअर्स कर्मचाऱ्यांना, भागीदारांना किंवा संस्थापकांना थेट आर्थिक गुंतवणुकीशिवाय कंपनीच्या वाढीसाठी त्यांचा वेळ, मेहनत आणि कौशल्य योगदान देण्यासाठी प्रोत्साहन देतात. हे कंपनीच्या यशाशी त्यांचे स्वारस्य संरेखित करते आणि मालकीची भावना वाढवते.
2. भांडवल संरक्षण: स्वेद इक्विटी शेअर्स जारी केल्याने कंपनीचा रोख राखीव राखून ठेवला जातो. तात्काळ पगार किंवा बोनस देण्याऐवजी, कंपनी इक्विटी देऊ शकते, ज्यामुळे प्रतिभा टिकवून ठेवताना आणि आकर्षित करताना तिचा आर्थिक भार कमी होतो.
3. दीर्घकालीन वचनबद्धता: स्वेट इक्विटी शेअर्स अनेकदा वेस्टिंग कालावधीसह येतात, हे सुनिश्चित करून की प्राप्तकर्ते कंपनीच्या दीर्घकालीन यशासाठी वचनबद्ध आहेत. हे मुख्य कर्मचाऱ्यांमध्ये स्थिरता आणि समर्पणाला प्रोत्साहन देते, ज्यामुळे व्यवसायाच्या शक्यता वाढतात.

स्वेट इक्विटी शेअर्स हे निष्ठेला चालना देण्यासाठी, भांडवलाची जपणूक करण्यासाठी आणि कंपनीमधील स्वारस्य संरेखित करण्यासाठी एक मौल्यवान साधन आहे, ज्यामुळे ते विविध व्यवसाय धोरणांमध्ये एक प्रमुख घटक बनतात.

स्वेट इक्विटी कॅल्क्युलेट कशी करावी?

स्वेट इक्विटीची गणना करताना आर्थिक गुंतवणुकीऐवजी व्यवसाय किंवा प्रकल्पासाठी व्यक्तींनी केलेल्या योगदानाचे मूल्य, त्यांचा वेळ, प्रयत्न किंवा कौशल्य यावर आधारित मूल्य निर्धारित करणे समाविष्ट आहे. येथे तीन मुद्द्यांमध्ये संक्षिप्त स्पष्टीकरण आहे:

1. मूल्यांकन नियुक्त करा: प्रत्येक व्यक्तीने प्रदान केलेल्या सेवा किंवा कौशल्यांसाठी बाजार दराचा अंदाज लावा. हे उद्योग मानकांवर किंवा तत्सम कामासाठी त्यांच्या तासाच्या वेतनावर आधारित असू शकते.
2. योगदान कॅल्क्युलेट करा: प्रत्येक व्यक्तीने प्रकल्पासाठी समर्पित केलेल्या तासांच्या संख्येने अंदाजे तासाचा दर गुणाकार करा. हे तुम्हाला त्या व्यक्तीच्या स्वेटचे समान योगदान देते.
3. एकूण रक्कम: एकूण स्वेट इक्विटी मूल्य मिळविण्यासाठी सर्व सहभागींचे स्वेट इक्विटी योगदान जोडा. हे मूल्य एंटरप्राइझमधील त्यांची गैर-मौद्रिक गुंतवणूक दर्शवते.

लक्षात ठेवा की जेव्हा आर्थिक संसाधने मर्यादित असतात तेव्हा संघ सदस्य आणि सहयोगींना भरपाई देण्यासाठी स्वेट इक्विटी हा एक मौल्यवान मार्ग असू शकतो आणि भविष्यातील विवाद टाळण्यासाठी या व्यवस्थांचे स्पष्टपणे दस्तऐवजीकरण आणि संवाद करणे आवश्यक आहे.

स्वेट इक्विटी शेअर्सवर कर आकारणी

स्वेट इक्विटीची कर आकारणी एखाद्या कंपनीमध्ये व्यक्तींनी केलेल्या गैर-मौद्रिक योगदानाच्या उपचाराशी संबंधित आहे, सामान्यत: त्या कंपनीमध्ये मालकी किंवा इक्विटीच्या बदल्यात वेळ, कौशल्ये किंवा कौशल्याच्या रूपात.

स्वेट इक्विटी जेव्हा निहित किंवा प्राप्त केली जाते तेव्हा ती कर आकारणीच्या अधीन असते, अनेकदा मंजूर केलेल्या इक्विटीच्या वाजवी बाजार मूल्यावर. याचा अर्थ असा की व्यक्तींना त्यांना मिळालेल्या मालकीच्या व्याजाच्या मूल्यावर कर भरावा लागेल, जरी त्यांना कोणतेही रोख किंवा पारंपारिक उत्पन्न मिळाले नसले तरीही.

जेव्हा एखादी कंपनी समभागांचे वाटप करते, तेव्हा ती कर आकारणीच्या उद्देशाने वेतन श्रेणी अंतर्गत येणारी अट मानली जाते. तथापि, जेव्हा हे शेअर्स नंतर ट्रेड किंवा ट्रान्सफर केले जातात, तेव्हा ते भांडवली नफा विभागांतर्गत कर आकारणीच्या अधीन होतात.

स्वेट इक्विटी शेअर्सचे तोटे काय आहेत?

स्वेट इक्विटी, व्यवसायातील एक मौल्यवान संकल्पना असताना, त्याच्या स्वतःच्या कमतरतांसह येते.

1. तत्काळ आर्थिक भरपाईचा अभाव: जेव्हा व्यक्ती पगाराच्या ऐवजी इक्विटीच्या मोबदल्यात आपला वेळ आणि श्रम एखाद्या उपक्रमात गुंतवतात तेव्हा त्यांना आर्थिक तणावाचा सामना करावा लागू शकतो, विशेषत: जर व्यवसाय संघर्ष करत असेल किंवा अपेक्षेपेक्षा नफा मिळविण्यासाठी जास्त वेळ घेत असेल. यामुळे वैयक्तिक आर्थिक अस्थिरता निर्माण होऊ शकते आणि जीवनावश्यक खर्च भागवण्याची क्षमता मर्यादित होऊ शकते.
2. रिटर्नचे अनिश्चितता: स्वेट इक्विटी सहभागी मूलत: व्यवसायाच्या यशावर पैज लावत आहेत आणि जर ते अयशस्वी झाले तर त्यांचे प्रयत्न व्यर्थ ठरू शकतात. याव्यतिरिक्त, स्वेट इक्विटी योगदानाच्या मूल्यावरून विवाद उद्भवू शकतात, ज्यामुळे सह-संस्थापक किंवा कार्यसंघ सदस्यांमधील संघर्ष आणि कायदेशीर समस्या उद्भवू शकतात.
3. पर्याप्त वेळेची वचनबद्धता: हे सहभागींना इतर संधींचा पाठपुरावा करण्यात किंवा निरोगी कार्य-जीवन संतुलन राखण्यात अडथळा आणू शकते. प्रयत्नांसाठी इक्विटी संतुलित करणे देखील आव्हानात्मक असू शकते, कारण ते नेहमीच वैयक्तिक योगदान अचूकपणे दर्शवू शकत नाही. या उणिवा असूनही, स्टार्टअप्स आणि उद्योजकांसाठी स्वेट इक्विटी हे एक मौल्यवान साधन असू शकते जेव्हा व्यवस्थापित आणि काळजीपूर्वक संरचित केले जाते.

निष्कर्ष

स्वेट इक्विटी शेअर्स गैर-आर्थिक योगदानाच्या बदल्यात दिलेल्या इक्विटीचा संदर्भ घेतात. हे प्रमुख व्यक्तींना प्रेरित करते आणि त्यांच्या आवडी व्यवसायाच्या वाढीसह संरेखित करते, उत्पादकता वाढवते. तात्काळ रोख रकमेऐवजी इक्विटी ऑफर केल्याने कंपनीचा निधी वाचतो.

फायदेशीर असताना, त्यात त्वरित आर्थिक भरपाई मिळत नाही आणि त्यात अनिश्चितता असते. आव्हाने असूनही, हे स्टार्टअप्ससाठी एक मौल्यवान साधन आहे, ते समर्पण आणि निष्ठा वाढवतात कारण ते व्यवसाय तयार करतात आणि वाढवतात. स्वेट इक्विटी शेअर्स ओळखण्यासाठी, निष्ठा वाढवण्यासाठी आणि स्वारस्य संरेखित करण्यासाठी महत्त्वपूर्ण आहेत, ज्यामुळे ते विविध व्यवसाय धोरणांमध्ये महत्त्वपूर्ण बनतात.

तथापि, नुकसानभरपाई म्हणून घामाची इक्विटी मिळविण्याची अशी संधी एक दुर्मिळ शोध आहे. परंतु, व्यक्ती त्यांच्या स्वप्नातील कंपनीची मालकी मिळवण्यासाठी थेट शेअर्समध्ये गुंतवणूक करू शकतात.

शेअर्समध्ये गुंतवणूक करण्यासाठी तुमच्याकडे डिमॅट खाते असणे आवश्यक आहे. आता एंजेल वन द्वारे मोफत डिमॅट खाते उघडा आणि तुमच्या गुंतवणुकीच्या गरजा आणि जोखमीच्या क्षमतेनुसार सर्वोत्तम स्टॉक शोधा.

FAQs