రెపో రేటు అంటే ఏమిటి? ఇది ఎలా పనిచేస్తుంది

రెపో రేటు అంటే ఏమిటి మరియు ఇది మీ వాలెట్ను ఎలా ప్రభావితం చేస్తుందో ఎప్పుడైనా ఆలోచించారా? చింతించకండి; మీరు ఒంటరిగా లేరు. రెపో రేటు అనేది సంక్లిష్టంగా అనిపించే ఆర్థిక పదాలలో ఒకటి, కానీ మీరు అర్థం చేసుకున్న తర్వాత వాస్తవానికి చాలా సూటిగా ఉంటుంది. ఇది మీ బ్యాంకు రుణాలకు ఎంత వడ్డీ వసూలు చేస్తుందో మరియు మీ పొదుపు / డిపాజిట్లపై మీరు ఎంత వడ్డీ సంపాదిస్తారో నిర్ణయిస్తుంది.

రెపో రేట్లు, రుణగ్రహీతలు, ఇన్వెస్టర్లపై ఎలాంటి ప్రభావం చూపుతాయో తెలుసుకుందాం.

రెపో రేటు అంటే ఏమిటి?

రెపో రేటు అనేది వాణిజ్య బ్యాంకులు నిధుల కొరతను ఎదుర్కొన్నప్పుడు రిజర్వ్ బ్యాంక్ ఆఫ్ ఇండియా నుండి రుణాలు తీసుకునే వడ్డీ రేటును సూచిస్తుంది.

రెపో రేటు ఈ క్రింది మార్గాల్లో మనపై ప్రభావం చూపుతుంది:

బ్యాంకులు రుణాలపై వసూలు చేసే వడ్డీ రేట్లను, డిపాజిట్లపై చెల్లించే వడ్డీ రేట్లను ఇది నిర్ణయిస్తుంది. రెపో రేటు పెరిగితే బ్యాంకులు రుణాలు, డిపాజిట్లపై వడ్డీ రేట్లను పెంచుతాయి. అది తగ్గితే బ్యాంకులు వడ్డీ రేట్లను తగ్గిస్తాయి. అందువల్ల, రెపో రేట్లు ఎంత ఎక్కువగా ఉంటే, మీరు రుణాలపై చెల్లించే అధిక వడ్డీ మరియు మీ పొదుపు / డిపాజిట్లలో సంపాదిస్తారు. రెపో రేటు ఎంత తక్కువగా ఉంటే అంత చౌకగా రుణాలు లభిస్తాయి, కానీ మీ పొదుపుకు తక్కువ వడ్డీ వస్తుంది.

ఇది ఆర్థిక వ్యవస్థలో డబ్బు లభ్యతను ప్రభావితం చేస్తుంది. రెపో రేటును పెంచడం వల్ల వాణిజ్య బ్యాంకులకు సెంట్రల్ బ్యాంక్ నుంచి రుణాలు తీసుకోవడం మరింత ఖరీదైనదిగా మారుతుంది. తత్ఫలితంగా, బ్యాంకులు తక్కువ రుణాలు మరియు రుణాలు ఇస్తాయి, ఫలితంగా డబ్బు సరఫరా తగ్గుతుంది. దీనికి విరుద్ధంగా రెపో రేటు తగ్గినప్పుడు వ్యతిరేక ప్రభావం ఉంటుంది.

ఇది ద్రవ్యోల్బణం మరియు ఆర్థిక వృద్ధిని ప్రభావితం చేస్తుంది. రెపో రేటు పెంపు ద్రవ్యోల్బణాన్ని నియంత్రించడంలో సహాయపడుతుంది కానీ ఆర్థిక వృద్ధిని నెమ్మదిస్తుంది. రెపో రేట్లు తగ్గడం ఆర్థిక వృద్ధికి ఊతమిచ్చినా అధిక ద్రవ్యోల్బణానికి దారితీస్తుంది.

రెపో రేటును మార్చే ముందు ద్రవ్యోల్బణం, ఆర్థిక వృద్ధి, ప్రపంచ ఆర్థిక వ్యవస్థ వంటి అంశాలను సెంట్రల్ బ్యాంక్ పరిగణనలోకి తీసుకుంటుంది. ఉదాహరణకు, ప్రపంచ వడ్డీ రేట్లు పెరిగితే, దేశం నుండి డబ్బు ప్రవహించకుండా నిరోధించడానికి సెంట్రల్ బ్యాంక్ రెపో రేటును కూడా పెంచవచ్చు.

భారతదేశంలో రెపో రేటు 1990 లలో ప్రవేశపెట్టినప్పటి నుండి అనేక హెచ్చుతగ్గులను చూసింది. ప్రపంచ ఆర్థిక సంక్షోభం సమయంలో 2008-09లో ఇది 9 శాతంగా ఉండగా, ఆ తర్వాత తగ్గుముఖం పట్టింది. ప్రస్తుతం భారత్ లో రెపో రేటు 6.5 శాతంగా ఉంది.

ఒక వినియోగదారుగా రెపో రేటు మిమ్మల్ని ఎలా ప్రభావితం చేస్తుంది?

ఇప్పుడు రెపో రేటు ఏమిటో మీకు తెలుసు, అది మిమ్మల్ని ఎలా ప్రభావితం చేస్తుందో చూద్దాం. రెపో రేటు పెరిగినప్పుడు బ్యాంకులు అధిక వడ్డీకి రుణాలు తీసుకోవాల్సి వస్తుంది. ఈ పెరిగిన వ్యయాన్ని భర్తీ చేయడానికి, బ్యాంకులు సాధారణంగా గృహ రుణం మరియు వ్యక్తిగత రుణ రేట్లు వంటి వారి స్వంత రుణ రేట్లను పెంచుతాయి. అంటే మీ రుణాలపై ఈఎంఐలు పెరుగుతాయి మరియు కొత్త రుణాలు మరింత ఖరీదైనవిగా మారతాయి.

మరోవైపు, రెపో రేటును తగ్గించినప్పుడు బ్యాంకులు తక్కువ ఖర్చుతో రుణాలు తీసుకోవచ్చు. ఇది బ్యాంకులు తమ రుణ రేట్లను తగ్గించడానికి అనుమతిస్తుంది, ఇది మీకు రుణాలను చౌకగా చేస్తుంది. మీ ఈఎంఐలు తగ్గుతాయి, కొత్త రుణాలు మరింత చౌకగా లభిస్తాయి.

ఆర్బీఐ రెపో రేటును నిశితంగా పరిశీలించి, ఆర్థిక పరిస్థితిని బట్టి మార్పులు చేస్తుంది. ఆర్థిక వ్యవస్థ మందగించినప్పుడు, ప్రజలు డబ్బు తీసుకోవడం మరియు వ్యయాన్ని పెంచడం సులభతరం చేయడానికి ఆర్బిఐ రెపో రేటును తగ్గించవచ్చు. ద్రవ్యోల్బణం ఎక్కువగా ఉన్నప్పుడు వ్యవస్థలో నగదు సరఫరాను కట్టుదిట్టం చేసేందుకు ఆర్బీఐ రెపో రేటును పెంచవచ్చు.

రెపో రేటులో ఏమైనా మార్పులు ఉన్నాయా అని ఆర్బీఐ పాలసీ సమీక్షలపై ఓ కన్నేసి ఉంచండి. రేట్ల కోత ఉత్తేజకరంగా అనిపించినప్పటికీ, మీకు ఫ్లోటింగ్-రేట్ రుణాలు ఉంటే పెరుగుదల మీ బడ్జెట్ను గణనీయంగా ప్రభావితం చేస్తుంది. రెండు సందర్భాలకు సిద్ధంగా ఉండండి!

రెపో రేట్లపై ప్రపంచ ఆర్థిక వ్యవస్థ ప్రభావం

ప్రపంచవ్యాప్తంగా ఆర్థిక పరిస్థితులు భారత్ లో రెపో రేటును ప్రభావితం చేస్తాయి. ప్రపంచ వృద్ధి బలంగా ఉన్నప్పుడు, భారత ఎగుమతులకు డిమాండ్ పెరుగుతుంది. ఇది భారత ఆర్థిక వ్యవస్థకు ఊతమిస్తుంది మరియు అధిక ద్రవ్యోల్బణాన్ని నివారించడానికి ఆర్బిఐ తరచుగా రెపో రేటును పెంచుతుంది. మరోవైపు, ప్రపంచ ఆర్థిక వ్యవస్థ మందగించినప్పుడు, భారత ఎగుమతులకు డిమాండ్ తగ్గుతుంది. ఇది భారతదేశ ఆర్థిక వృద్ధిని బలహీనపరుస్తుంది, కాబట్టి ఆర్బిఐ సాధారణంగా ఎక్కువ రుణాలను ప్రోత్సహించడానికి మరియు వృద్ధిని ప్రోత్సహించడానికి రెపో రేటును తగ్గిస్తుంది.

ఉదాహరణకు, 2008 ప్రపంచ ఆర్థిక సంక్షోభం సమయంలో, ప్రపంచవ్యాప్తంగా కేంద్ర బ్యాంకులు తమ ఆర్థిక వ్యవస్థలను పునరుద్ధరించడానికి వడ్డీ రేట్లను తగ్గించాయి. లిక్విడిటీని పెంచడానికి ఆర్బిఐ భారతదేశంలో రెపో రేటును తగ్గించింది. దీనికి విరుద్ధంగా, 2000 ల మధ్యలో ప్రపంచ ఆర్థిక వ్యవస్థ వృద్ధి చెందుతున్నప్పుడు, బలమైన దేశీయ డిమాండ్ మరియు అధిక చమురు ధరలతో ఆజ్యం పోసిన భారతదేశంలో పెరుగుతున్న ద్రవ్యోల్బణాన్ని నియంత్రించడానికి ఆర్బిఐ రెపో రేటును అనేకసార్లు పెంచింది.

అంతర్జాతీయ కమోడిటీ ధరలు, ముఖ్యంగా చమురు ధరలు కూడా భారత రెపో రేటును ప్రభావితం చేస్తాయి. భారత్ తన ముడి చమురు అవసరాల్లో 80 శాతానికి పైగా దిగుమతి చేసుకుంటోంది. చమురు ధరలు విపరీతంగా పెరిగినప్పుడు, అది భారతదేశంలో ద్రవ్యోల్బణానికి ఆజ్యం పోస్తుంది మరియు ఆర్బిఐ రేట్లను పెంచుతుంది. మరోవైపు చమురు ధరలు తగ్గడం ద్రవ్యోల్బణాన్ని తగ్గించడానికి మరియు వృద్ధికి మద్దతు ఇవ్వడానికి ఆర్బిఐ రేట్లను తగ్గించడానికి సహాయపడుతుంది.

అమెరికా ఫెడరల్ రిజర్వ్, యూరోపియన్ సెంట్రల్ బ్యాంక్ వంటి ప్రధాన కేంద్ర బ్యాంకుల విధానాలు ఆర్బీఐ నిర్ణయాలను ప్రభావితం చేస్తాయి. యూఎస్ ఫెడరల్ రిజర్వ్ రేట్లను పెంచితే, అది తరచుగా యుఎస్ డాలర్ను బలపరుస్తుంది. ఇది భారతదేశం నుండి మూలధన ప్రవాహానికి దారితీస్తుంది మరియు రూపాయిని బలహీనపరుస్తుంది. రూపాయి మరింత త్వరగా క్షీణించకుండా ఉండేందుకు ఆర్బీఐ రేట్లను పెంచే అవకాశం ఉంది. దీనికి విరుద్ధంగా, యుఎస్ ఫెడరల్ రేట్లను తగ్గిస్తే, అది భారతదేశంలోకి మూలధన ప్రవాహాన్ని పెంచుతుంది, ఆర్బిఐ రేట్లను తగ్గించడానికి అనుమతిస్తుంది.

భారతదేశంలో రెపో రేట్ల సంక్షిప్త చరిత్ర

రిజర్వ్ బ్యాంక్ ఆఫ్ ఇండియా (ఆర్బిఐ) దేశ ఆర్థిక వ్యవస్థను ప్రభావితం చేయడానికి 1990 ల ప్రారంభం నుండి భారతదేశంలో రెపో రేటును సర్దుబాటు చేస్తోంది:

ఎ టూల్ ఫర్ ఎకనామిక్ గ్రోత్: 1990వ దశకంలో భారత్ తన ఆర్థిక వ్యవస్థను సరళీకరించడం ప్రారంభించింది. వ్యాపార పెట్టుబడులు, వినియోగదారుల వ్యయాలను పెంచడానికి ఆర్బీఐ రెపో రేటును సాధనంగా ఉపయోగించడం ప్రారంభించింది. ఆర్థిక వ్యవస్థ వేగంగా వృద్ధి చెందడంతో ద్రవ్యోల్బణాన్ని కట్టడి చేసేందుకు ఆర్బీఐ రెపో రేటును పెంచింది.

గ్లోబల్ ఫైనాన్షియల్ క్రైసిస్ పై స్పందన: 2008లో ప్రపంచ ఆర్థిక సంక్షోభం వచ్చినప్పుడు ఆర్ బీఐ రెపో రేటును 9 శాతం నుంచి 4.75 శాతానికి తగ్గించింది. దీంతో బ్యాంకులు రుణాలు తీసుకోవడం మరింత చౌకగా మారడంతో వినియోగదారులు, వ్యాపారులకు వడ్డీ రేట్లను తగ్గించుకునే వెసులుబాటు కలిగింది. అంతర్జాతీయంగా డిమాండ్ బలహీనంగా ఉన్న సమయంలో ఆర్థిక వ్యవస్థకు ఊతమిచ్చేందుకు ఇది దోహదపడింది.

ముగింపు

రెపో రేటు అనేది భారత ఆర్థిక వ్యవస్థను ప్రభావితం చేయడానికి ఆర్బిఐ ఉపయోగించే శక్తివంతమైన సాధనం. భారతదేశంతో పాటు ప్రపంచవ్యాప్తంగా జరుగుతున్న పరిణామాలకు ప్రతిస్పందనగా ఆర్బిఐ ఆర్థిక పరిస్థితుల ఆధారంగా రెపో రేటును క్రమబద్ధీకరిస్తుంది. వినియోగదారులకు రెపో రేటు అంటే గృహ లేదా వాహన రుణానికి ఎంత చెల్లిస్తారు. కాబట్టి వచ్చేసారి ఆర్బీఐ మార్పును ప్రకటిస్తే, అది ఎందుకు ముఖ్యమో మీకు తెలుస్తుంది!