म्युच्युअल फंडच्या कामगिरीचे विश्लेषण कसे करावे
सध्या बाजारपेठेत अनेक व्यवहार्य म्युच्युअल फंड तसेच अल्पकालीन तसेच दीर्घकालीन निधी व्यवस्थापक आहेत. प्रसंगी, स्टॉकमध्ये निवड करण्याच्या आणि/किंवा योग्य मालमत्ता वितरण निर्णय घेण्याच्या म्युच्युअल फंड मॅनेजरच्या क्षमतेच्या उत्कृष्ट कामगिरीचे श्रेय असू शकते. मोठ्या रिटर्न मिळवण्यास सक्षम आहे की नाही हे निर्धारित करण्यासाठी म्युच्युअल फंडच्या पोर्टफोलिओचे विश्लेषण कसे करावे हे समजून घेण्यासाठी वाचणे सुरू ठेवा.
दिलेल्या म्युच्युअल फंडच्या पोर्टफोलिओचे विश्लेषण
म्युच्युअल फंड विचारात न घेता, एक रूपरेखांकित गुंतवणुकीचा आदेश अस्तित्वात आहे जे दिलेला म्युच्युअल फंड किती गुंतवणूक करेल हे स्पष्ट करते. ही रूपरेषा दिलेल्या आदेश मोठ्या किंवा लहान कंपन्यांमध्ये गुंतवणूक प्रस्तावित करू शकते आणि सांगेल की कंपन्या मूल्य किंवा वाढीच्या वैशिष्ट्यांमध्ये भर पडतात की नाही. म्युच्युअल फंड मॅनेजर प्रस्तावित गुंतवणूक उद्देशाचे पालन करण्याची अपेक्षा आहे. म्युच्युअल फंडचे विशिष्ट गुंतवणुकीचा आदेश महत्त्वाचे आहे कारण ते त्याच्या गुंतवणुकीच्या उद्दिष्टांचे प्रमुख तपशील उघड करते, तर इतर मापदंड देखील विचारात घेणे आवश्यक आहे.
सेक्टर वजन
फंड मॅनेजर काही क्षेत्रांच्या दिशेने उभारणीची निवड करू शकतात. हे नमूद केलेल्या क्षेत्रांमध्ये त्यांच्या अधिक अनुभवापासून किंवा अन्यथा ते कंपन्यांमध्ये शोधत असलेल्या वैशिष्ट्यांमुळे त्यांना काही उद्योगांवर त्यांचे लक्ष वेधण्यास मजबूर करतात. जर फंड मॅनेजर केवळ एखाद्या विशिष्ट क्षेत्रावर अवलंबून असेल, तर जर त्यांनी त्यांची गुंतवणूक वाढवली नसेल तर ते त्यांच्यासाठी उपलब्ध शक्यता मर्यादित करू शकतात.
फंडाच्या क्षेत्रातील वजन किती आहे हे निर्धारित करण्यासाठी एकतर विश्लेषणात्मक सॉफ्टवेअरची मदत घेणे आवश्यक आहे किंवा अन्यथा एमएसएन (MSN) सारख्या स्त्रोतांचा वापर करणे आवश्यक आहे. गुंतवणूकदार म्हणून, फंडच्या मॅनेजरने इंडेक्सशी संबंधित काही क्षेत्रांमध्ये त्यांचे वितरण कुठे सुधारले किंवा कमी केले हे समजून घेण्यासाठी तुम्ही तुमच्या आवडीच्या म्युच्युअल फंड आणि योग्य इंडेक्स दरम्यान तुलना करणे आवश्यक आहे. हे विश्लेषण करून, तुम्ही मॅनेजरने पोर्टफोलिओ विशिष्ट इंडेक्समध्ये ओव्हर किंवा अंडरएक्स्पोज आहे की नाही हे समजून घेऊ शकता आणि परफॉर्मन्स ड्रायव्हर्स काय आहेत यासोबत फंड मॅनेजरची प्रवृत्ती काय आहे हे समजून घेऊ शकता.
या विश्लेषणासाठी तुम्हाला त्यांच्या क्षेत्रांनुसार बिघाडासह एकमेकांशी संबंधित फंड आणि संबंधित इंडेक्स सूचीबद्ध करणे आवश्यक आहे. उदाहरणार्थ, लार्ज-कॅप मॅनेजरसाठी, सेक्टर रिलायन्स समजून घेण्याचा सर्वात सोपा मार्ग म्हणजे एस&पी(S&P)500/सिटीग्रुप वॅल्यू इंडेक्स आणि एस&पी(S&P)5000/सिटीग्रुप ग्रोथ इंडेक्सच्या पुढे फंडचे सेक्टर ब्रेकडाउन ठेवणे. यापैकी प्रत्येक इंडेक्स विशिष्ट क्षेत्राचे बिघाड दर्शविते कारण काही क्षेत्रांसाठी वारंवार वाढीच्या कॅटेगरी अंतर्गत येणे खूपच सामान्य आहे तर इतर मूल्यवर्ग अंतर्गत ग्रुप होतात. उदाहरणार्थ मूल्य क्षेत्रात येणाऱ्या औद्योगिक संस्थांना एस&पी(S&P)500/सिटीग्रुप ग्रोथ इंडेक्सच्या विपरित एस&पी(S&P)500/सिटीग्रुप वॅल्यू इंडेक्समध्ये अधिक महत्त्व देण्याची शक्यता आहे. हे विकास क्षेत्र म्हणून पात्र असलेल्या तंत्रज्ञानाच्या तुलनेत येते आणि एस&पी(S&P)500/सिटीग्रुप वॅल्यू इंडेक्स ऐवजी एस&पी(S&P)500/सिटीग्रुप ग्रोथ इंडेक्समध्ये प्रभुत्व असण्याची शक्यता अधिक असते. या दोन इंडेक्सच्या लक्षात घेऊन त्याच्या सेक्टर ब्रेकडाउनशी संबंधित फंडची तुलना केल्याने फंड त्याच्या नमूद आदेशानुसार कार्यरत आहे की नाही हे उघड करण्यास मदत होईल. विशिष्ट क्षेत्राशी संबंधित कोणतेही ओव्हर किंवा वाटप अंतर्गत आहे की नाही हे देखील स्पष्ट करेल.
फंडच्या वैशिष्ट्यांचे विश्लेषण करा
फंड मॅनेजर टॉप-डाउन दृष्टीकोन किंवा बॉटम-अप दृष्टीकोन वापरून स्टॉक निवडण्याचा पर्याय निवडू शकतात. पूर्वीचे फंड मॅनेजर आर्थिक वातावरणाचे मूल्यांकन करतो जेणेकरून त्यांना (किंवा तिला) अशा ट्रेंडचा फायदा होईल हे समजून घेता येईल. याउलट, बॉटम-अप दृष्टीकोन कशा कंपन्यांमध्ये गुंतवणूक करावी हे निर्धारित करताना मॅक्रोइकॉनॉमिक घटकांचा विचार करत नाही. त्याऐवजी, फंड मॅनेजर कंपन्यांद्वारे शिफ्ट करण्यासाठी वाढ आणि आकारापासून कमाई आणि मूल्यांकनापर्यंत काही निकषांचा वापर करेल. त्यानंतर स्थानांतरित होण्याच्या प्रत्येक टप्प्यानंतर पुढे जाण्यास सक्षम असलेल्या कंपन्यांवर योग्य तपासणी केली जाते.
फंड मॅनेजर त्याचे स्टॉक-पिकिंग किंवा मालमत्ता वाटप लक्षात घेऊन फंडच्या कामगिरीचे मूल्य वाढवत आहे की नाही हे समजून घेण्यासाठी, तुम्हाला गुंतवणूकदार म्हणून विशेषता विश्लेषण करणे आवश्यक आहे. हे स्टॉक निवडीमुळे त्याच्या कामगिरीसाठी सेट केलेले मालमत्ता वितरण लक्षात घेऊन फंडच्या कामगिरीवर प्रकाश टाकण्यास मदत करेल.
जर तुम्हाला अजूनही विचार करत असेल की म्युच्युअल फंड विश्लेषण कसे करावे, जेणेकरून तुम्ही तुमचे होल्डिंग्स वाढवू शकता, तर खाली सूचीबद्ध सूचना वापरा.
इकॉनॉमिक सायकल म्हणजे काय ते जाणून घ्या
वेळेचा कालावधी एक उत्तम टूल म्हणून काम करतो जो कोणता फंड चांगली कामगिरी करतो हे समजून घेण्यासाठी वापरला जाऊ शकतो. तुमच्या गुंतवणुकीच्या पोर्टफोलिओमधून फंड काढून टाकण्यासाठी एक वाईट वर्ष केवळ एक कारण असू नये.
फंडाचे 5- आणि 10-वर्षांचे टप्पे घ्या
फंड मॅनेजमेंटसाठी नियुक्त ट्रेंड आणि स्टाईल्स म्युच्युअल फंड शिफारशी प्रमाणे बदलतात. या वस्तुस्थितीमुळे विविध आर्थिक वातावरणांवर म्युच्युअल फंडच्या कामगिरीचे मूल्यांकन करणे महत्त्वाचे आहे जेणेकरून तुम्ही कोणत्या फंडने वेळेची चाचणी केली आहे हे अचूकपणे तपासू शकता. संपूर्ण आर्थिक चक्र 5 ते 7 वर्षे राहतात आणि त्याचे वैशिष्ट्य वाढते तसेच मंदीच्या काळात असते.
फंडची कामगिरी मोजणे
गुंतवणूकदार म्हणून, तुम्ही अनेकदा 1-वर्ष, 3-वर्ष, 5-वर्ष आणि 10-वर्षाचा परतावा लक्षात घेऊन दिलेल्या म्युच्युअल फंडची कामगिरी पाहू शकता. जर तुम्ही म्युच्युअल फंडला वेटेज देणे आवश्यक असेल ज्यासाठी तुम्ही 5-वर्षाच्या गुंतवणुकीला सर्वात जास्त भर देणे आवश्यक आहे, त्यानंतर 10-वर्ष, 3-वर्ष आणि 1-वर्ष. जर तुम्ही उल्लेखित वेळेच्या फ्रेमसाठी त्यांच्या नंतरच्या परताव्याद्वारे फंडच्या टक्केवारी वजनाला गुणाकार केल्यास आणि त्यांची एकूण किंमत सरासरी करता, तुम्ही सहजपणे फंडची तुलना करू शकता.
अंतिम शब्द
सर्वोत्तम म्युच्युअल फंडचे विश्लेषण कसे करावे हे समजून घेण्यासाठी, तुम्ही या लेखात काही उपाययोजनांची विस्तृत श्रेणी वापरू शकता. याव्यतिरिक्त, तुमच्याकडे फंड रेकॉर्ड आणि फंड खर्चाचे गुणोत्तर पासून ते जोखीम-समायोजित परतावा आणि सरासरी मॅच्युरिटी आणि कालावधीपर्यंत अनेक मापदंडांमध्ये फंडची तुलना करण्याचा पर्याय आहे. त्याच्या पोर्टफोलिओ टर्नओव्हर गुणोत्तरासह फंडच्या अल्फा आणि बीटाची तुलना केल्याने तुम्हाला मोठे रिटर्न कोणते फंड प्रदान करेल याविषयी माहिती देखील मिळू शकते. दिलेल्या म्युच्युअल फंडमध्ये गुंतवणुक करण्यापूर्वी नेहमीच फाईन प्रिंट वाचा आणि स्वत:ला कधीही जास्त विस्तारीत करू नका.
