சேமிப்புகள் என்று வரும்போது, பெரும்பாலான இந்தியர்கள் வங்கிகளால் வழங்கப்படும் ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்கள் பாதுகாப்பானவை மற்றும் மிகவும் நம்பகமான முதலீட்டு வழியாகும் என்று நம்புகின்றனர்.
இது நம் முன்னோர்களால் நமக்குக் கற்றுக்கொடுக்கப்பட்ட ஒரு நிதி பாரம்பரியத்தைப் போன்றது, அதுவும் சரிதான். ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்கள், ஒரு குறிப்பிட்ட காலத்திற்கு ஒரு நிலையான தொகையை முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட வட்டி விகிதத்தில் முதலீடு செய்ய அனுமதிக்கும். வரலாற்று ரீதியாக, ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்கள் குறைந்த ரிஸ்க்குடன் முதலீட்டாளர்களுக்கு அதிக இலாபம் தரும் முதலீட்டு வழிகளில் ஒன்றாகும்.
இருப்பினும், இந்தியாவில் தற்போது ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்களுக்கு சராசரியாக 6-8% வட்டி விகிதத்தை வங்கிகள் வழங்குகிறது. இது பெயரளவு வட்டி விகிதம். இந்தியாவில் பணவீக்கம் தற்போது சராசரியாக ஆண்டுக்கு 4% உள்ளது. இது நமக்கு ஆண்டுக்கு 2-4%
இன் உண்மையான வட்டி விகிதத்தை விட்டுச் செல்கிறது, இது அதிக வருவாய் எதிர்பார்ப்புகளுடன் முதலீட்டாளர்களுக்கு கவர்ச்சிகரமானதாக இருக்காது.
மறுபுறம், பரஸ்பர நிதிகள் இந்தியாவில் அதிகரித்து வரும் விழிப்புணர்வு மற்றும் வளர்ந்து வரும் நிதிச் சந்தைகளால் பிரபலமடைந்து வருகின்றன. பலர் தங்கள் மூலதனம் வேகமான விகிதத்தில் வளர்ச்சியடைவதைக் காண விரும்புவதால், நிதிச் சந்தைகளில் ஈர்க்கப்பட்டுள்ளனர். மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் நிதிச் சந்தைகளில் முதலீடு செய்வதற்கான வசதியான முறையாக நிரூபிக்கப்பட்டுள்ளன.
மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் பல முதலீட்டாளர்களிடமிருந்து பணத்தைச் சேகரித்து, பங்குகள், பத்திரங்கள் போன்ற நிதிப் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்கின்றன. திறமையான மற்றும் தொழில்முறை நிதி மேலாளர்கள் முதலீட்டாளர்களுக்கு வருமானத்தை அதிகரிக்க பத்திரங்களைத் தேர்வு செய்கிறார்கள். முதலீட்டாளர்களுக்கு மியூச்சுவல் ஃபண்டின் “யூனிட்” வழங்கப்படும், இது நிதியின் உரிமையில் ஒரு பங்கைக் குறிக்கிறது. மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளின் வகைகள், ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்ட், டெட் மியூச்சுவல் ஃபண்ட், ஹைப்ரிட் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள், எக்ஸ்சேஞ்ச்-ட்ரேடட் ஃபண்டுகள் (ETFs), இண்டெக்ஸ் ஃபண்டுகள் மற்றும் ஃபண்ட் ஆஃப் ஃபண்ட் (FOFs) போன்ற நிதி முதலீடு செய்யும் பத்திரங்களின் வகையை அடிப்படையாகக் கொண்டது. அதிக ஆக்கிரமிப்பு முதலீட்டாளர்கள் சிறந்த வருமானம் மற்றும் மூலதன மதிப்பீட்டிற்காக ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்யலாம்.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் v/s ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்க்கு இடையே உள்ள
| விவரக்குறிப்புகள் | மியூச்சுவல் ஃபண்ட்ஸ் | ஃபிக்ஸ்டு டெபாசிட் |
| நிலையான வருவாய் விகிதம் | மியூச்சுவல் ஃபண்டு வருமானங்கள் சந்தை ஏற்ற இறக்கத்தை சார்ந்துள்ளன. வருமானத்திற்கு எந்த உத்தரவாதமும் இல்லை. | ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்கள் முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட வட்டி விகிதத்தைக் கொண்டுள்ளன, இது ஃபிக்ஸட் டெபாசிட் தவணைக்காலத்தில் செலுத்தப்படும். |
| வரி விதிப்பு | மியூச்சுவல் ஃபண்டு முதலீடுகளுக்கு மூலதன ஆதாய வரி பொருந்தும். உங்கள் முதலீட்டின் ஹோல்டிங் காலம் மற்றும் மியூச்சுவல் ஃபண்டின் வகையின் அடிப்படையில் நீண்ட-கால மற்றும் குறுகிய கால மூலதன ஆதாய வரி பொருந்தும். | நிலையான வைப்புகள் மீதான வட்டி விகிதம் பொருந்தக்கூடிய வரி விகிதத்திற்கு உட்பட்டது. |
| பணப்புழக்கம் | ஓபன்-எண்டட் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை முதலீட்டாளருக்கு தேவைப்படும்போது ரெடீம் செய்ய முடியும், மூன்று ஆண்டுகளுக்கு லாக்-இன் உட்பிரிவை கொண்ட ELSS ஃபண்டுகளைத் தவிர. | ஒரு நிலையான தவணைக்காலத்திற்கு ஒரு ஃபிக்ஸட் டெபாசிட் செய்யப்பட வேண்டும். முன்கூட்டியே வித்ட்ரா செய்தால், அது கட்டணங்களுக்கு உட்பட்டது (லாக்-இன் காலத்திற்கு பிறகு) |
| கட்டணங்கள் மற்றும் செலவுகள் | நிதி மேலாண்மைக்கான குறிப்பிட்ட கட்டணங்களை மியூச்சுவல் ஃபண்டு வசூலிக்கிறது, இது நிதியின் வருமானத்திலிருந்து கழிக்கப்படுகிறது. | ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்யின் தவணைக்காலம் அல்லது தொடங்கும் நேரத்தில் கூடுதல் செலவுகள் எதுவும் இல்லை. |
| அபாயம் | நிலையான வைப்புகளுடன் ஒப்பிடுகையில் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளுடன் தொடர்புடைய ஆபத்து அதிகமாக உள்ளது. | ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்கள் கணிக்கக்கூடிய வருமானத்தை வழங்குகின்றன, எனவே குறைந்த ஆபத்துடன் வருகின்றன. |
| சந்தை- இணைக்கப்பட்டது | பல்வேறு சந்தைகளில் டிரேடிங் செய்யப்பட்ட ஈக்விட்டிகள், பத்திரங்கள் போன்ற நிதி கருவிகளில் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் முதலீடு செய்கின்றன. எனவே, வருமானங்கள் விநியோகம் மற்றும் கோரிக்கை மூலம் இயக்கப்படும் விலை இயக்கங்களுக்கு உட்பட்டவை. | ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்கள் சந்தை-இணைக்கப்பட்ட கருவிகள் அல்ல, அதாவது, வட்டி விகிதம், முன்கூட்டியே தீர்மானிக்கப்படுகிறது. |
| இதன் மூலம் நிர்வகிக்கப்படுகிறது | சொத்து மேலாண்மை நிறுவனங்கள் (ஏஎம்சி-கள்) திட்டங்களை நடத்துவதற்கு பொறுப்பான நிதி மேலாளர்களை பணியமர்த்தும் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை தொடங்குகின்றன. | வங்கிகள் மற்றும் சில வங்கி அல்லாத நிதி நிறுவனங்கள் ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்களை வழங்குகின்றன. |
மியூச்சுவல் ஃபண்டு v/s ஃபிக்ஸட் டெபாசிட் இடையேயான வேறுபாடு பற்றி விவாதித்த பிறகு, இந்த இரண்டு நிதி கருவிகளும் ஒரு முதலீட்டாளரின் போர்ட்ஃபோலியோவில் வெவ்வேறு பங்குகளை வகிக்கின்றன என்பதை புரிந்துகொள்ள முடியும். மேலும், ஒரு முதலீட்டு முடிவை எடுக்கும் போது, ஒருவர் தங்கள் சொந்த ஆபத்தையும் ரிட்டர்ன் தேவைகளையும் மனதில் வைத்திருக்க வேண்டும். உதாரணமாக, ஒரு குறுகிய-கால கிடைமட்டம் கொண்ட முதலீட்டாளர் மற்றும் குறைந்த-ஆபத்து கொண்ட முதலீட்டாளர் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளை விட ஒரு ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்டில் முதலீடு செய்வது மிகவும் பொருத்தமானதாக இருக்கலாம். அதேபோல், நீண்ட முதலீடு கொண்ட ஒரு இளம் முதலீட்டாளருக்கு அதிக ஆபத்து இருக்கும். எனவே, ஒரு ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்டில் முதலீடு செய்வதால் அவர் குறைந்த வருமான விகிதத்தில் தனது நீண்ட கால நிதிகளை லாக் அப் செய்கிறார் என்பதாகும்.
ஒரு முதலீட்டாளரின் தற்போதைய சொத்து ஒதுக்கீடு ஒரு மியூச்சுவல் ஃபண்டில் புதிய முதலீடு இருக்க வேண்டுமா அல்லது அவர்களின் சிறந்த ஈக்விட்டி மற்றும் கடன் ஒதுக்கீட்டு விகிதத்தைப் பொறுத்து ஒரு ஃபிக்ஸட் டெபாசிட் இருக்க வேண்டுமா என்பதை தீர்மானிக்க உதவுகிறது. இந்த இரண்டு முதலீட்டு தயாரிப்புகளின் வரிவிதிப்பை கருத்தில் கொண்டு முடிவு எடுப்பதற்கும் உதவும். மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் மூலதன ஆதாய வரிக்கு உட்பட்டதால், அவை அதிக வரி வரம்புகளில் வரும் முதலீட்டாளர்களுக்கான ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்களை விட அதிக வரி-சேவியாக இருக்கும்.
மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் ஒரு ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்டின் பாதுகாப்பை வழங்க முடியாது. மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் பல பங்குகள் அல்லது பத்திரங்களில் முதலீடு செய்வதன் மூலம் ஆபத்தை பல்வகைப்படுத்த உதவுகின்றன, எனினும் அவை சந்தை-இணைக்கப்பட்ட கருவிகள். எனவே, ரிட்டர்ன்கள் ஏற்ற இறக்கங்களிலிருந்து இலவசமாக இருக்கக்கூடாது. ஒரு ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்டில், முதலீட்டாளர்கள் ஆண்டுதோறும் முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்ட வட்டி விகிதத்தை பெறுவதற்கு உத்தரவாதம் அளிக்கப்படுகிறார்கள். வங்கி/நிதி நிறுவனம் திவாலாகிவிட்டால் நிலையான வைப்பு முதலீட்டாளர்கள் எதிர்கொள்ளும் ஒரே ஆபத்து மட்டுமே. அத்தகைய சம்பவங்கள் காரணமாக, வித்ட்ராவல் மற்றும் வித்ட்ரா செய்யக்கூடிய தொகை மீது கட்டுப்பாடுகள் இருக்கலாம். ஒட்டுமொத்தமாக, ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்கள் உங்களுக்கு பாதுகாப்பான மற்றும் உறுதியளிக்கப்பட்ட வருமானத்தை வழங்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது.
தற்போதைய சூழ்நிலையில், RBI பொருளாதாரத்தை ஆதரிக்க வட்டி விகிதங்களை குறைத்து வருவதால், பல வங்கிகள் தங்கள் வட்டி விகிதங்களை குறைத்துள்ளன. மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் v/s ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்க்கு இடையில் தீர்மானிக்கும் போது, வட்டி விகித சூழல்களை குறைப்பதில், செல்வத்தை உருவாக்குவதை பார்க்கும் முதலீட்டாளர்களுக்கு மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் சிறந்த விருப்பமாக இருக்கலாம். ஆபத்து மதிப்பின் அடிப்படையில், ஒருவர் தங்கள் இலக்குகள் மற்றும் கட்டுப்பாடுகளை கவனமாக கருத்தில் கொண்டு கடன், ஈக்விட்டி அல்லது ஹைப்ரிட் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்யலாம். மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் இருந்து லாபத்தின் வரிவிதிப்பில் குறியீட்டு நன்மைகள் முதலீட்டாளர்களின் டேக்-ஹோம் ரிட்டர்ன்கள் மீது கணிசமான தாக்கத்தை ஏற்படுத்துகின்றன. வரிவிதிப்பு விஷயங்கள் பற்றிய மேலும் தெளிவுக்கு, முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் நிதி ஆலோசகர்களை கலந்தாலோசிக்கலாம்.
Related Calculators:
